社會保障基金的概念精選(九篇)

前言：一篇好文章的誕生，需要你不斷地搜集資料、整理思路，本站小編為你收集了豐富的社會保障基金的概念主題范文，僅供參考，歡迎閱讀并收藏。

第1篇：社會保障基金的概念范文

關(guān)鍵詞：《社會保障基金管理》；教學(xué)；改革

中圖分類號：G642.0 文獻標(biāo)志碼：A 文章編號：1673-291X（2011）34-0269-02

社會保障基金管理是高等院校勞動和社會保障專業(yè)的主干課程之一，主要研究社會保障基金的征繳、保管、投資運營、保值增值、監(jiān)管等的運行機制、制度規(guī)范及其規(guī)律。社會保障基金管理是一個極為復(fù)雜的社會系統(tǒng)工程，涉及億萬民眾的切身利益和社會穩(wěn)定大局。社會保障基金的安全、有效運營和保值增值是社會保障制度成敗的關(guān)鍵。目前，高等院校勞動與社會保障專業(yè)的培養(yǎng)目標(biāo)與社會保障相關(guān)行業(yè)的需求有較大的差距，原有的教學(xué)體系難以滿足社會保障行業(yè)對該專業(yè)人才的要求。針對這種情況，《社會保障基金管理》課程教學(xué)必須理論與實踐相結(jié)合，提高學(xué)生的理論水平、應(yīng)用能力和技能水平，為社會保障領(lǐng)域培養(yǎng)具有相應(yīng)知識和技能的實用型人才，以滿足社會主義市場經(jīng)濟社會保障事業(yè)發(fā)展的需求。

一、社會保障基金發(fā)展概況

社會保障制度體系起源于19世紀末的歐洲工業(yè)社會，1601年英國女王頒行了世界上第一部《濟貧法》，這是現(xiàn)代社會保障制度的萌芽。1935年美國國會通過了世界上第一部《社會保障法》，“社會保障”一詞由此產(chǎn)生，它標(biāo)志著現(xiàn)代社會保障制度的形成。

近十幾年來，中國的社會保障事業(yè)發(fā)展已經(jīng)進入了快車道階段，社會保障的覆蓋面在不斷擴大，社會保障基金總量也隨之增多。2011年9月財政部2010年度社?；饹Q算狀況：2010年全國企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險基金、失業(yè)保險基金、城鎮(zhèn)職工基本醫(yī)療保險基金、工傷保險基金和生育保險基金等社會保險基金總支出17 071億元，比上年增長16%，完成預(yù)算的111%；總支出13 310億元，比上年增長21%，完成預(yù)算的98%；收支相抵，當(dāng)年結(jié)余3 761億元，年終滾存結(jié)余21 438億元，比上年增長21%。 ①

隨著中國社會保障的日趨發(fā)展與完善，為了培養(yǎng)相應(yīng)的勞動與社會保障專業(yè)人才，部分高校相繼設(shè)立了勞動與社會保障專業(yè)，這意味著中國的社會保障事業(yè)日趨成熟。

二、高校《社會保障基金管理》教學(xué)中存在的問題

1.教學(xué)形式、方法單一。目前在社會保障基金管理的課程教學(xué)中，教學(xué)形式基本局限于采用現(xiàn)代多媒體技術(shù)；重理論教學(xué)，輕實踐教學(xué)；重視課堂教育，輕視社會實踐教育。雖然這種依賴現(xiàn)代科技手段的教學(xué)形式可以讓學(xué)生得到視覺上的享受，但傳統(tǒng)的以教師為中心的教學(xué)模式以及“填鴨式”的教學(xué)方法仍占據(jù)著主導(dǎo)地位，這樣不利于學(xué)生分析、解決問題能力的提高，學(xué)生的主動性、參與性及創(chuàng)造性受到制約。使學(xué)生只了解和掌握有關(guān)社會保障基金管理的理論知識，卻不熟知社會保障基金在現(xiàn)實生活中是如何籌集、投資運營管理；創(chuàng)新意識差，導(dǎo)致用人單位抱怨，造成高校社會保障專業(yè)的畢業(yè)生中看不中用的局面。

2.教材種類匱乏。中國社會保障制度從無到有、從小到大，發(fā)展過程中，各高等院校的勞動與社會保障專業(yè)也不斷成熟和完善。有關(guān)社會保障基金管理的教材種類少，可選擇性小。教材內(nèi)容或過于簡單，訓(xùn)練習(xí)題空洞，可操作性不強；或過于冗長，理論性太強，內(nèi)容陳舊?？傊狈m合高等院校學(xué)生使用的既有理論深度又有實際操作的教材。

3.考核制度不健全?？己耸墙虒W(xué)活動中不可缺少的重要環(huán)節(jié)?？稍谏鐣Ｕ匣鸸芾淼慕虒W(xué)過程中，當(dāng)前高校對學(xué)生考核的內(nèi)容、形式比較單一；考核的標(biāo)準(zhǔn)也不明確。考核內(nèi)容主要是基礎(chǔ)理論知識，形式上以閉卷考試為主，輕視了實際應(yīng)用和操作的環(huán)節(jié)，不利于學(xué)生技能的提高。為了確保學(xué)生實踐能力達標(biāo)，學(xué)校應(yīng)健全、完善相關(guān)的考核制度。

三、《社會保障基金管理》課程教學(xué)改革措施

（一）改革教學(xué)方法

在教學(xué)活動過程中，教師的教與學(xué)生的學(xué)應(yīng)該是一個思想、學(xué)識、情感和感受的互動過程，在輕松愉快的氛圍中傳授知識和接受教育。教學(xué)中應(yīng)重視調(diào)動學(xué)生的學(xué)習(xí)主動性，突出教學(xué)主體；注重聯(lián)系實際，突出時效性；講究教學(xué)藝術(shù)，加強情趣性；關(guān)注學(xué)生心理，重視對學(xué)生學(xué)習(xí)方法的指導(dǎo)。因此，應(yīng)根據(jù)課程的特點和人才培養(yǎng)目標(biāo)，開展形式多樣的教學(xué)活動。建議主要采用啟發(fā)式教學(xué)，加強課堂的案例分析、安排課堂討論、情景模擬。

1.啟發(fā)式教學(xué)。由于當(dāng)前《社會保障基金管理》內(nèi)容較單調(diào)乏味，為了加強學(xué)生學(xué)習(xí)的積極性，在教學(xué)過程中應(yīng)貫穿啟發(fā)式的教學(xué)方法，先提問后講解，使學(xué)生帶著問題聽課，思考問題。充分調(diào)動了學(xué)生的學(xué)習(xí)主動性，激發(fā)學(xué)生的學(xué)習(xí)熱情，提高了學(xué)生獨立思考的能力。

2.案例教學(xué)。案例教學(xué)是通過對一些典型案例的研讀、分析、判斷和研究，闡明對某一問題的具體認識，從而使學(xué)生了解、掌握并應(yīng)用所學(xué)知識的一種教學(xué)方法。為了使學(xué)生能夠熟悉的掌握具體的社會保障基金征繳、保管、投資運營等方面的內(nèi)容，也為了使學(xué)生及時掌握實際社會保障基金管理發(fā)展的特點和現(xiàn)狀及趨向。首先，教師課內(nèi)外收集了大量的實際案例，在課堂上可就相關(guān)的理論知識，選取社會上較為突出的現(xiàn)象和社會保障基金管理中的現(xiàn)實問題，請學(xué)生討論；其次，對其討論意見作出相關(guān)的評述與總結(jié)。這樣的互動溝通不僅可以迅速活躍課堂氣氛、提升學(xué)生的興趣和注意力，而且還可以鼓勵學(xué)生自主思考，加深對理論知識的理解。重要的是案例教學(xué)可以令學(xué)生身臨其境地處理問題、提出方案，有效地訓(xùn)練學(xué)生靈活應(yīng)用基本理論，分析問題、提高理論水平和專業(yè)技能，調(diào)動學(xué)習(xí)的積極性和主動性。

3.情景模擬。根據(jù)社會保障基金管理課程較強的操作性的特點，可在課堂教學(xué)中適當(dāng)模擬一些情景，讓學(xué)生身臨其境，把抽象的知識形象化。在活動中可以讓學(xué)生根據(jù)不同的情景，創(chuàng)造性地解決問題。首先，教師可以收集一些經(jīng)典的社會保障基金管理方面的錄像資料供學(xué)生觀摩、研究和討論。其次，教師可以假設(shè)某種社會保障基金管理過程，組織學(xué)生進行模擬操作。比如，可以組織一場社會保障基金投資操作流程，從政府、管理者、投資者等不同利益相關(guān)者之間的角度模擬整個操作的運作過程。在模擬教學(xué)中，講解的內(nèi)容會變得很直觀、具體，易于掌握和吸收。同時，也可以提高學(xué)生對現(xiàn)實社會保障基金的關(guān)注和敏感度，使學(xué)生注重提升自身的專業(yè)素養(yǎng)及培養(yǎng)自身的綜合素質(zhì)。

（二）靈活運用教材

教材是教學(xué)內(nèi)容的體現(xiàn)，也是教學(xué)質(zhì)量的關(guān)鍵，因此選擇好教材是課程建設(shè)和教學(xué)改革的基礎(chǔ)性和關(guān)鍵性的工作。在已有的《社會保障基金管理》教材中，更多結(jié)合國外發(fā)達國家有關(guān)社會保障基金管理的經(jīng)驗。目前，使用較多的社會保障基金管理教材有林義編寫的《社會保險基金管理》和呂學(xué)靜編著的《社會保障基金管理》。我們選擇林義編寫的《社會保險基金管理》為指定的教材，是認為教材內(nèi)容體現(xiàn)了科學(xué)性、實用性、前沿性和理論性的有機統(tǒng)一，貫穿全書的一個核心理念是:隨著中國社會保障制度的不斷健全，社會保障基金管理也逐漸凸顯其重要作用。書本內(nèi)容主要是結(jié)合這一主線展開，前后貫通，既易于教師把握重點和要點，又容易讓學(xué)生理解并形成一個完整的知識架構(gòu)。

此外，教學(xué)活動不僅要選好適合學(xué)生的教材，也應(yīng)選好適當(dāng)?shù)膮⒖紩?。為了彌補教材的不足，根據(jù)教學(xué)需要，選擇了《社會保障學(xué)》、《社會保障基金投資運用管理》、《社會保障基金監(jiān)督》等，補充了教材中缺少的內(nèi)容。這對提升本專業(yè)人才培養(yǎng)素質(zhì)是一種有益的舉措。

（三）優(yōu)化考核方法

以“分”為本、僵化的課程考核方式往往是不科學(xué)的，其既不能真實反映學(xué)生的學(xué)習(xí)效果，也不能反映教師的教學(xué)質(zhì)量和水平。而且，這種重知識輕能力的考核方法根本不利于人才培養(yǎng)質(zhì)量的提高。因此，要把課程考核方式改革作為教學(xué)目標(biāo)、教學(xué)內(nèi)容和教學(xué)方法改革的落腳點，大力進行考核方法的改革。

1.閉卷考試與課堂討論相結(jié)合。筆者認為，要改變以單純閉卷筆試為主的傳統(tǒng)理論課考核方式，盡量減少機械記憶的考題，加大案例分析、材料分析和論述題的比重，考查學(xué)生對基本概念和原理的理解及綜合運用相關(guān)理論分析和解決問題的力。同時加大平時成績的比例，主要通過課堂提問、小組陳述、課堂討論和辯論等形式進行測定，比重為總成績的10%~20%左右。這樣，通過閉卷使學(xué)生掌握好基本理論，通過平時考察提高學(xué)生實際解決問題的能力和完善其知識結(jié)構(gòu)，引導(dǎo)學(xué)生注重基本理論的學(xué)習(xí)和應(yīng)用能力的提高。

2.重視課外實踐與課程論文。除了課內(nèi)的考核，教師還應(yīng)注重課外的考察。鑒于社會保障基金管理課程具有很強的理論性、實踐性和應(yīng)用性，一方面，教師可以積極聯(lián)系社會保障基金管理相關(guān)部門，如社會保障基金管理中心。組織學(xué)生到現(xiàn)場了解國家以及地方的社會保障基金相關(guān)運行制度使同學(xué)們有了更深層的感性認識。另一方面，教師可根據(jù)課堂授課情況組合同學(xué)就相關(guān)熱點話題進行辯論和專題研究，甚至可要求學(xué)生在本課程結(jié)束之后就自己對社會保障基金管理的興趣問題進行研究，提交課程論文。

通過考核方式的改革和創(chuàng)新，多角度和全方位調(diào)動學(xué)生學(xué)習(xí)的積極性、主動性和創(chuàng)造性，把考試變成刺激學(xué)生進一步學(xué)習(xí)和探究的手段。

參考文獻：

[1] 教育部高等教育司.普通高等學(xué)校本科專業(yè)目錄和專業(yè)介紹[M].北京:高等教育出版社，1998.

[2] 全國社會保障基金理事會.全國社會保障基金年度報告(2004/2005/2006)[EB/OL].全國社保基金理事會網(wǎng).

第2篇：社會保障基金的概念范文

關(guān)鍵詞：預(yù)算制度 社會保障 路徑

我國人口老齡化趨勢日益加重，因病返貧、有病無法得到有效醫(yī)治的現(xiàn)象仍然大量存在，這催促我們國家應(yīng)當(dāng)盡快完善我國當(dāng)前的社會保障制度。由于存在體制方面的原因，財政模式轉(zhuǎn)換的困難，以及當(dāng)前既得利益群體的阻撓等方面的原因，完善社會保障制度困難重重。然而，如果設(shè)法從建立健全我國當(dāng)前的社會保障預(yù)算制度作為突破口來完善我國的社保制度，想必會達到意想不到的目的。

1 對社保資金體系的厘定

社會保障預(yù)算就是對社會保障所做的預(yù)算，社會保障一般是由社會保險、社會救濟、社會福利和優(yōu)撫安置等組成。所以如果想建立健全社會保障預(yù)算制度必須明確我國當(dāng)前的社會保障分布情況及厘清相關(guān)的概念。著重需要指出的是社會保障基金的概念。

我國當(dāng)前社會保障資金涵蓋的范圍包括：①政府公共預(yù)算中的行政事業(yè)單位離退休、就業(yè)補助、低保、撫恤等，收入來源是稅收;②社會保險基金預(yù)算中的各種社會保險收入支出;③基金預(yù)算中的殘疾人就業(yè)就業(yè)保障基金、彩票公益金;④當(dāng)前自我運行的資金：社會保障基金、企業(yè)年金、住房公積金。

由此可以看出我國的社會保障資金的分布狀況，其中社會保障基金、企業(yè)年金、住房公積金沒有反映在我國當(dāng)前的政府預(yù)算體系之中;基金預(yù)算中的社會保障項目和社會保險預(yù)算有很強的相似性：資金基本上是自收自支，不存在資金的擠用情況;而對于政府公共預(yù)算體系中的社會保障資金由于支出性質(zhì)的原因，這些支出項目更反映的是政府的責(zé)任，所以不存在收支匹配的現(xiàn)象，這一點和其他社會保障資金的運行不同，最主要在于其收入主要來自稅收收入。而且對于這四部分來說能體現(xiàn)我國的社會保障資金預(yù)算概念的也只有社會保險基金預(yù)算。政府公共預(yù)算中的有關(guān)社會保障預(yù)算的科目沒有單獨做社會保障預(yù)算;基金預(yù)算雖然有自收自支的特點，但由于沒有上升到體現(xiàn)社會保障的高度，但這部分資金是最容易納入社會保障預(yù)算的;自我運行資金基本預(yù)算都沒有體現(xiàn)到。所以我國當(dāng)前的社會保障預(yù)算還僅僅處于“社會保險預(yù)算階段”，稱不上真正的社會保障預(yù)算。

2 我國社保預(yù)算建立的一個可行性路徑

我國當(dāng)前可采用的社會保障預(yù)算模式的路徑選擇應(yīng)當(dāng)是社會保險基金預(yù)算社會保險基金加上基金預(yù)算中社會保障項目的完全式基金預(yù)算基金預(yù)算加上公共預(yù)算中有關(guān)社會保障預(yù)算的板塊式預(yù)算。由于社保資金本身的特點和我國的體制狀況，本文認為對于未來所說的目標(biāo)的“一攬子”社會保障預(yù)算模式對我國是不適合的。所以下面提出的政策建議的目標(biāo)事實上就是走向“板塊式”的目標(biāo)。

2.1 整合社會保障制度

社會保障制度作為社會保障預(yù)算管理的基礎(chǔ)。目前，在我國存在碎片化的社會保障制度，并且社會保險制度存在許多問題，為此，需要對城鄉(xiāng)居民的基本養(yǎng)老保險和基本醫(yī)療保險制度進行整合。

2.2 明確政府社會保障責(zé)任

對于政府來說，其社會保障責(zé)任主要涵蓋制度設(shè)計、資金支持、運行監(jiān)管等方面。首先以政府資金責(zé)任為起點，提供相應(yīng)的社會救助、社會福利，在這一方面，世界各國都將其納入到政府的一般預(yù)算中;其次是社會保險，在社會保險方面，政府不承擔(dān)資金責(zé)任，但是需要彌補制度缺口。因此，各國政府一方面將社會保險基金補助納入到政府一般預(yù)算中，另一方面住房公積金、企業(yè)年金等社會保障性基金，需要政府承擔(dān)相應(yīng)的管理責(zé)任。

2.3 理順社會保障管理體制

在我國目前的社會條件下，沒有完全清晰地劃分社會保障主體間的責(zé)任，中央與地方之間社會保障事責(zé)出現(xiàn)不同程度的下沉，對于基層政府來說，履行社會保障事責(zé)時，缺乏資金的支持;在社會保障職責(zé)方面，社會保障管理部門與機構(gòu)之間存在交叉現(xiàn)象，關(guān)于社會保險基金預(yù)算的編制主體、審核主體等，在《國務(wù)院關(guān)于試行社會保險基金預(yù)算的意見》中都存在交叉與責(zé)任不清的現(xiàn)象。

2.4 不斷完善社會保障預(yù)算的銜接關(guān)系

①與公共財政預(yù)算的銜接。公共財政預(yù)算有必要保留社會保障支出這一項，為了便于組織開展社會救濟、社會福利、社會優(yōu)撫和安置等工作，通常情況下，需要從一般性稅收中支出。

②與國有資本經(jīng)營預(yù)算進行銜接。當(dāng)前，由于社會保障體系不完善，并且存在歷史性問題，進而在一定程度上使得用于社會保障的資金，存在一定的缺口。

③與政府性基金預(yù)算的銜接。在資金使用功能上，由于政府性基金與社會保障資金都有專門的用途，所以直接的資金調(diào)撥關(guān)系在二者之間不存在，對于現(xiàn)有的預(yù)算項目，只需進行相應(yīng)的調(diào)整，在一定程度上確保這兩個預(yù)算的完整性。目前，在政府性基金預(yù)算收入中，殘疾人就業(yè)保障金、住房基金收入、福利彩票收入、國有土地使用權(quán)出讓的部分收入劃轉(zhuǎn)共同構(gòu)成社會保障預(yù)算。

參考文獻：

[1]包麗萍.我國社會保障預(yù)算的現(xiàn)實定位與未來選擇[J].地方財政研究，2010（12）.

第3篇：社會保障基金的概念范文

摘 要 隨著社會保障制度改革的不斷深化，社會保障基金的規(guī)模逐步擴大。由于各地社會保障制度改革進展情況不同，有關(guān)法規(guī)政策不夠完善，社會保障基金監(jiān)督管理制度還不健全，存在違紀違規(guī)等問題。各級政府和有關(guān)部門要高度重視，充分認識加強社會保障基金監(jiān)督管理、確?；鸢踩暾捅Ｖ翟鲋档闹匾?、緊迫性，進一步完善社會保障基金管理規(guī)章制度，規(guī)范管理運作行為，加大監(jiān)督檢查力度，嚴厲查處擠占挪用或其他違規(guī)動用社會保障基金的行為，共同做好基金監(jiān)督管理工作，切實防范和化解基金管理風(fēng)險，保障基金的安全與完整。

關(guān)鍵詞 社?；?社會保障制度 監(jiān)督管理工作

一、我國社會保險基金的概念與現(xiàn)狀

社會保險基金是指為了保障保險對象的社會保險待遇，按照國家法律、法規(guī)，由繳費單位和繳費個人分別按繳費基數(shù)的一定比例繳納以及通過其他合法方式籌集的專項資金。社會保險基金是國家為舉辦社會保險事業(yè)而籌集的，用于支付勞動者因暫時或永久喪失勞動能力或勞動機會時所應(yīng)享受的國家保險金和津貼的資金。社會保險基金一般按照保險的性質(zhì)和類型確定資金來源，逐步實行社會統(tǒng)籌。

同時，我國社會保險基金其本身還具有強制性、基本保障性、特定對象性等特點。因此這些特性也逐漸決定了社會保險基金在我國目前經(jīng)濟發(fā)展中的地位不容忽視。

目前我國社會保障體系還存在制度上的缺失，大部分制度安排的覆蓋面比較窄。據(jù)統(tǒng)計，截止2011年底，我國城鄉(xiāng)基本醫(yī)療保險制度已經(jīng)覆蓋了全國12.6億以上的城鄉(xiāng)人口，基本養(yǎng)老保險制度已經(jīng)覆蓋3.6億人，加上工傷、失業(yè)、生育保險等各項保險覆蓋總?cè)藬?shù)超過20億人次，預(yù)計未來五年至少還會再增加6億人次。

二、加強我國社會保險基金管理與控制工作

社會保險基金是一項特殊的公共基金，目前我國社會保險基金主要包括各種社會保險基金、補充醫(yī)療保險基金以及通過其他合法渠道籌集的社會保障專項基金等。社會保險基金是社會保障的經(jīng)濟基礎(chǔ)，社會保障制度的安全運行，有賴于社會保障基金的支撐。做好社會保險基金的管理與監(jiān)督工作，具有以下社會意義：

第一、加強社會保險基金的監(jiān)管易于促進社會的和諧發(fā)展。

我國是人口基數(shù)大國，因此社會保險基金是對公民實的施一個基本人生保障，保障公民的基本權(quán)益，享受其在付出勞動力后的應(yīng)享有的社會回報。只有公民自己權(quán)益得到實現(xiàn)的同時，也會安心的為社會做貢獻。這樣不僅政府可以再安撫民心的同時，可以更好的促進社會的和諧發(fā)展。

第二、社會保險基金是一項特殊的社會公共基金，是支撐各項社會保險制度的經(jīng)濟資源，也是社會保險制度得以穩(wěn)步運行的物質(zhì)基礎(chǔ)。社會保險基金的受惠對象是廣大勞動人民群體，也是社會保險制度得以順利運營的基本保障。

社會保險基金，是整個社會保障基金最重要的組成部分。企事業(yè)單位的強制籌資和個人繳費，是其主要的資金來源，政府的財政支持也經(jīng)常成為社會保險基金的重要渠道。

第三、加強社會保險基金的管理工作的目標(biāo)是要確?；鸬耐暾桶踩?，爭取基金的升值，并滿足給付的需要，避免發(fā)生支付危機。保障勞動者隨時可以享有應(yīng)有的公民政策。

三、我國社會保險基金管理中存在的不足之處

隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展，各種社會保障制度逐一出臺，針對范圍較廣，對問題的研究暫時還不夠深入，因此保障制度與機制并不足夠成熟。社會保險基金的管理與監(jiān)督更是不為完善。目前為止：我國社會保險基金制度存在以下一些問題：

第一、人員不足，不能做到一事兩崗兩審，存在一人多崗現(xiàn)象。

我國社會保險基金管理是屬于改革開放后期隨著經(jīng)濟發(fā)展而逐漸出臺的，因此針對此領(lǐng)域的研究和專業(yè)人員較少。在此同時，滲透到基層的工作更是缺少專事人員，會出現(xiàn)臨時替補崗位的現(xiàn)象，對于管理工作和后期的監(jiān)督肯定會略顯怠慢，不能十足的保證對于社會保險基金審計與監(jiān)督工作的順利進行。

第二、信息系統(tǒng)不完善，存在安全隱患等問題。由于我國社會保險基金的管理機制的發(fā)展不夠成熟，起步較晚，因此出臺的政策也是不斷的根據(jù)具體國情做出相應(yīng)的調(diào)整。在實際工作中，社會保險基金的管理缺乏有力的措施，信息系統(tǒng)的不完善，安全隱患會殃及我國公民利益的得失。這無疑要求政府在除了制定出一系列的政策后，還要有強大的內(nèi)部控制系統(tǒng)做支持，利用先進的信息網(wǎng)絡(luò)連接政府及各事業(yè)、企業(yè)間各部門、各領(lǐng)域的信息點，使社會保險基金的管理制度運營更加規(guī)范化、科學(xué)化。

四、如何有效促進我國社會保險基金的監(jiān)管工作

隨著社會經(jīng)濟的快速發(fā)展，社會保險基金逐漸成為推動和維護我國社會經(jīng)濟良性發(fā)展的重要保障。為確保社會保障基金安全，充分發(fā)揮社會保障作用，結(jié)合我國實際國情，可以從以下幾個方面考慮：

第一、要絕對提高社會保障基金監(jiān)督管理工作重要性的認識。

社會保障基金是社會保障制度的經(jīng)濟基礎(chǔ)，更是人民群眾的“養(yǎng)命錢”、“看病錢”、“治傷錢”，是“高壓線”，任何單位和個人都不得隨意挪用。基金管理是否規(guī)范，監(jiān)督管理機制是否健全，直接關(guān)系到社會保障基金的安全和完整，關(guān)系到社會保障制度的順利實施，關(guān)系到人民群眾的切身利益和改革發(fā)展穩(wěn)定大局。因此，為確保社會保障事業(yè)的順利進行，必須引起廣大群眾及政府官員的高度認識。

第二、對于社會保障行業(yè)仍要堅持健全和完善內(nèi)控制度。

良好的內(nèi)部控制體系是保證任何一個領(lǐng)域各部門順利展開活動的重要前提。在組織機構(gòu)控制上，科學(xué)設(shè)置各業(yè)務(wù)部門的工作崗位，明確各業(yè)務(wù)部門的工作及崗位職責(zé)、工作程序和標(biāo)準(zhǔn)等，進一步規(guī)范操作流程來相互制約。提升業(yè)務(wù)運營的一些常規(guī)業(yè)務(wù)規(guī)范操作，進一步提高政策法規(guī)和各項規(guī)章制度的執(zhí)行力，通過科學(xué)劃分使用權(quán)限，確保數(shù)據(jù)安全，同時建立有效的信息反饋制度，注重網(wǎng)絡(luò)使用安全管理，配備專職管理人員等方面來實現(xiàn)現(xiàn)代化信息系統(tǒng)控。

第三、加大社會保障基金的監(jiān)督檢查力度。

一是制定行政監(jiān)督管理制度與流程，建立監(jiān)督臺帳，完善監(jiān)督檔案，規(guī)范監(jiān)督行為；對外要重點強調(diào)繳費單位和個人要以貨幣形式全額繳納社會保險。二是建立監(jiān)督落實回訪機制，對監(jiān)督過程中發(fā)現(xiàn)的問題，督促整改單位落實到位。三是一定要制定相關(guān)的具有法律效力的文件加強監(jiān)督工作，文件的出臺是對行為準(zhǔn)則具有很大的約束性。

例如，我國江蘇省為了保障社會保險基金的安全、完整，規(guī)范和加強對社會保險基金的監(jiān)督，保護社會公共利益和公民的合法權(quán)益，保障社會生活的安定，根據(jù)勞動和社會保障部的《社會保險基金行政監(jiān)督辦法》（勞動和社會保障部令第12號，以下簡稱“行政監(jiān)督辦法”），結(jié)合江蘇省實際，制定《江蘇省社會保險基金行政監(jiān)督實施細則》和《江蘇省社會保險基金監(jiān)督舉報工作管理實施細則》。

第四、仍要堅持培養(yǎng)該領(lǐng)域的專業(yè)人員。

任何事業(yè)的發(fā)展離不開人才的推進，專業(yè)人員的素質(zhì)可以再某種程度上直接影響該領(lǐng)域發(fā)展速度的快慢與質(zhì)量的高低。社會保險基金的受惠對象極為廣泛，為保障勞動人員享受應(yīng)有權(quán)益的同時還要有相關(guān)的一些列政策支持與監(jiān)管。因此，領(lǐng)域中專業(yè)人員的研究與探討極為重要。需要不斷的加強基金管理干部的教育和業(yè)務(wù)培訓(xùn)，提高管理水平，并認真貫徹和執(zhí)行國家重要部門發(fā)出的相關(guān)規(guī)定要聞，及時接受最新動態(tài)訊息。

根據(jù)以上綜合敘述，我們可以從北京對社會保險基金管理的角度來詮釋一些現(xiàn)代此領(lǐng)域較為科學(xué)有效的社保管理監(jiān)督方案。例如：北京市社會保險基金管理中心利用集群數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)，成功地建立起北京市養(yǎng)老、失業(yè)、工傷三險集中數(shù)據(jù)庫。借助強大、領(lǐng)先的集群功能，北京市社會保險基金管理中心能夠在該集中數(shù)據(jù)庫的建設(shè)中，充分利用已有的硬件投資，部署多達6個節(jié)點的集群數(shù)據(jù)庫系統(tǒng)，集中存儲和管理北京市所有社保數(shù)據(jù)，為實現(xiàn)對參保人記錄一生、管理一生、服務(wù)一生和享受一生的全過程管理與服務(wù)、為政府部門財政決策提供全方位的數(shù)據(jù)支持。

五、結(jié)語

隨著我國經(jīng)濟的迅猛發(fā)展和目前的現(xiàn)狀來判斷，社會保險基金管理在社會保障及其相關(guān)領(lǐng)域中逐漸成為一項重要的研究對象。同時，杜會保險基金的健全管理，是達成基金安全有效的前提。但是本文通過討論發(fā)現(xiàn)我國的社會保險基金管理機制發(fā)展并不成熟，相關(guān)政策也不足以完全能支持社會的快速發(fā)展產(chǎn)生的結(jié)果。因此，我國要在快速發(fā)展經(jīng)濟的同時不斷的完善我國社會保險基金的監(jiān)督與管理工作，以不斷的促進及協(xié)調(diào)社會的良性發(fā)展。

參考文獻：

[1]殷偉華,王轅.社會會保險基金監(jiān)督管理工作的實踐與思考.華章.2005年第1期.

[2]魏娜.如何加強社?；鹑胧泻蟮墓芾?沈陽工程學(xué)院學(xué)報.2005.4.

[3]周曉晨.社會保障基金的投資運營與風(fēng)險防范.時代金融.2006年10期.

第4篇：社會保障基金的概念范文

一、社會保障基金運用的理論淵源及文獻述評

干預(yù)主義奠定了社會保障基金運用的理論基石。庇古在《福利經(jīng)濟學(xué)》一書中論證了通過國民收入總量增加來增大全社會的福利，主張舉辦社會保障事業(yè)，發(fā)放失業(yè)津貼、社會救濟、養(yǎng)老金等；瑞典學(xué)派和凱恩斯則主張依靠收入再分配的方法，主要是利用累進所得稅以及轉(zhuǎn)移性支付，舉辦社會福利設(shè)施，使社會各階級、集團之間的收入和消費水平通過再分配趨于均等化，提高國民的生活質(zhì)量，實現(xiàn)收入平等。這些成為福利國家的理論基礎(chǔ)，西歐和北歐很多國家實施了普遍福利政策，走上了福利國家的道路。路德維希。艾哈德在《大眾的福利》中指出實現(xiàn)大眾福利的根本辦法不是如何分配現(xiàn)有收入，而是如何將現(xiàn)有收入增大的問題。只有增大現(xiàn)有收入，才能使每個人的所得有所增加，才會增加社會福利。這孕育了社會保障基金通過投資運用來實現(xiàn)保值增值的思想。伯爾丁研究了養(yǎng)老基金的投資，認為在金融市場多樣化投資有利于分散風(fēng)險；而彼得。戴蒙德和吉拉科普諾斯建議將其投資于股票市場，擴大基金的規(guī)模以應(yīng)付未來的支付問題。阿扎伊。沙赫與科沙馬。費爾南德斯深入研究了指數(shù)基金投資在養(yǎng)老基金股票投資中的作用，討論了發(fā)展中國家對指數(shù)基金的運用，并建議發(fā)展中國家構(gòu)建股票市場的市場機制和市場指數(shù)，提高指數(shù)基金的生存能力。

從社保基金的投資運用來看，其主要是圍繞公平與效率、市場與政府兩大主題展開。

1.公平與效率。美國學(xué)者阿瑟。奧肯曾在其代表作《平等與效率》中說過：“源于機會不均等的經(jīng)濟不均等，比機會均等時的經(jīng)濟不均等，更加令人不能忍受”。社會保障基金的安排要做到機會均等，最大限度地使個人努力和個人收益具有正相關(guān)性。如果機會不均等，就會導(dǎo)致“尋租性非效率”和“內(nèi)耗性非效率”。因此，要求社會保障基金在籌集、發(fā)放、管理體制、投資運營等方面都應(yīng)盡量做到機會平等，即基金籌集按個人能力和收入水平征收，發(fā)放過程中兼顧能力差異和互濟原則，基金管理增加透明度，基金投資要盡量做到保值和增值。同時還要兼顧效率，真正的公平必須是有效率的公平。

2.市場與政府。社會保障基金的改革，促使人們重新認識社會保障中政府與市場的關(guān)系，重新界定政府的職能以及政府的作用形式。由于信息不對稱，在市場這只“看不見的手”無法觸及的地方，需要政府介入才能有效運作。從各國實踐來看，政府的間接作用日益滲透到私人養(yǎng)老金計劃中，如通過法律法規(guī)制度以及監(jiān)管，實施強制性的私人養(yǎng)老金計劃，對私人養(yǎng)老金資產(chǎn)比例限制等。此外，政府還要對基金管理公司進行嚴格的監(jiān)控并提供信息以彌補市場失靈。在社會保障基金運用中，政府和市場都不是萬能的，要想發(fā)揮二者的作用，還須尋找一個有機結(jié)合的均衡點。

二、國外社會保障基金運用成功經(jīng)驗：以美國為例

國外對社會保障基金的運用，主要是指將其資金一部分投入資本市場，實行市場化運作，一般側(cè)重于安全性較高的投資品種，一方面在充分分散風(fēng)險的基礎(chǔ)上提高投資收益率，另一方面為資本市場提供長期、穩(wěn)定的資金。但由于社會保障基金的特殊性，各國又把其投資安全放在首位，對投資品種、投資比例都有嚴格的限制，目的是在控制好投資風(fēng)險的前提下提高投資收益。

在美國，作為社會保障基金主體的社會保險信托基金投資渠道主要是購買美國政府特種國債。根據(jù)社會保障法案，信托基金只能投資于政府發(fā)行的債券或由美國政府對其本金和利息擔(dān)保的債券。其投資范圍具有強制性、投資決策強調(diào)科學(xué)性和投資品種的流動性。為安全起見，政府還規(guī)定，信托基金至少要保存受益支出總額的20%－30%作為盈余儲備。

美國比較推崇基金指數(shù)化投資。指數(shù)基金的巨大成功使得指數(shù)化投資的概念在投資者心中樹立了良好的形象，并以其低管理成本低系統(tǒng)性風(fēng)險、較高的資產(chǎn)流動性和較少的“尋租”機會使其成為社會保障基金的重要投資工具。早在1997年，美國加州、德州、紐約州最大的公共養(yǎng)老基金50%以上的股票己經(jīng)指數(shù)化，TIAA-CRER （美國TIAA-CRER Retirement） 持有的國內(nèi)公司股票指數(shù)化比率高達80%.到2004年底，美國共約有12.9萬億元退休金，投入指數(shù)基金的總額為3.1萬億美元。它們在投資中獲得了相當(dāng)可觀的回報，許多養(yǎng)老基金因此而壯大了自己的實力。

美國政府還針對個人賬戶管理推出了一種“節(jié)儉儲蓄計劃”，由政府挑選出幾個市場指數(shù)，這些指數(shù)跟蹤國內(nèi)外的股票市場。然后，政府與一些合格的基金管理者簽約，由他們來負責(zé)建立和管理相應(yīng)的指數(shù)基金，作為社?；鹩绕涫丘B(yǎng)老金投資工具。職工可以將自己個人賬戶中的資金在這些指數(shù)基金中進行分配。這里，職工所選擇的是不同風(fēng)險水平的投資策略。

另外，養(yǎng)老基金還通過多種方式參與公司治理。20世紀80年代以來，養(yǎng)老基金開始對公司治理產(chǎn)生重大影響，在指數(shù)化投資戰(zhàn)略下，養(yǎng)老基金擁有的不僅僅是權(quán)力，他們還有責(zé)任確保美國最大的和最重要的公司表現(xiàn)出色并取得成績。

三、中國社會保障基金運用的現(xiàn)狀及其問題

2005年期初全國社?；鹩囝~1659.86億元，期末總額為1954.27億元，凈增加294.41億元，其中：財政撥入資金凈增加228.70億元，投資收益轉(zhuǎn)入增加52.90億元，社保基金投資入股交通銀行產(chǎn)生的股權(quán)資產(chǎn)準(zhǔn)備12.80億元。而其直接投資資產(chǎn)1387.58億元，占比65.52%；委托投資資產(chǎn)730.29億元，占比34.48%.

我國社會保障基金的實際投資組合貌似安全但實際上收益率較低，投資效果較差。雖然近幾年我國社保基金投資收益率維持在2.61%以上，但如果加進通貨膨脹及工資水平上漲等因素對貨幣價值的影響，社?；饘嶋H投資收益率比較低，2004年甚至為負值。

1.社保基金規(guī)模不夠大，資金不充裕。由于基金的籌集主要是依靠征收相關(guān)的費用和國家財政撥款，資金來源不足，規(guī)模不夠大，而進入資本市場的社?；鹩质艿絿栏竦谋壤刂?，使得最后進入資本市場的社?；鹕僦稚?，這樣，社?；饘Y本市場的影響力就變?nèi)趿恕?/p>

2.投資工具有限，投資收益率偏低。目前，社?；鸬耐顿Y工具主要有銀行存款、購買國債、企業(yè)債券和金融債券、股票和證券投資。雖然銀行利率有所提高，銀行存款的收益比以往有所增加，但投資回報率仍然偏低，無法抵御通貨膨脹的侵蝕；購買國債也難以規(guī)避通貨膨脹的風(fēng)險，以2004年的一年期存款和三年期國債為例，二者的利率分別為2. 25%和2. 68%，遠遠低于當(dāng)年的通貨膨脹率；而購買企業(yè)債券和股票是提高投資收益率的重要途徑，但由于股票市場的風(fēng)險較大，無法保證收益的安全性。另外，銀行存款和國債的比例過高，影響了基金的盈利。以2004年為例，我國社保基金中銀行存款和債券投資的比例分別為39%和43%，按《全國社會保障基金投資管暫行辦法》規(guī)定，企業(yè)債和金融債投資比例不得高于10%，那么社保基金中國債投資至少為33%.銀行存款與國債在社?；鹬姓嫉?2%，而其投資回報率無法抵御當(dāng)年3. 90%的通貨膨脹率，這是造成2004年社保基金真實投資收益率為負值的主要原因。

3.與社保基金投資相關(guān)的法制不健全，市場不完善。一方面未建立統(tǒng)一的社?；鹜顿Y運營機構(gòu)，也就不可能對社保基金投資的效益性作出科學(xué)的預(yù)測；也缺乏更加全面、科學(xué)的投資法律、法規(guī)的約束來避免社?；鹜顿Y領(lǐng)域中的低效率和道德風(fēng)險。另一方面我國的債券市場規(guī)模小，股票市場的市場也有待規(guī)范，要想實現(xiàn)社?；鸬谋Ｖ翟鲋?，還需進一步改善社?；鹜顿Y的市場環(huán)境。

4.社?；鸸芾聿灰?guī)范，監(jiān)管混亂。目前我國的社保基金的監(jiān)管弱化，缺乏統(tǒng)一的行政監(jiān)管和社會監(jiān)管機構(gòu)，對撥放的財政性資金缺乏全程的跟蹤監(jiān)督。財務(wù)管理制度、會計核算制度也不健全，使政府對社會保障基金的籌集和使用監(jiān)控非常缺乏，資金使用過程中也缺乏安全意識和保值增值責(zé)任，擠占、挪用浪費的情況比較嚴重。[9]

四、基于安全視角我國社?；鹜顿Y渠道相關(guān)制度安排

在社會保障基金的投資運用方面，要在保證基金安全性、流動性的前提下，實現(xiàn)基金的較高收益。通過借鑒國外的成功經(jīng)驗，切實結(jié)合我國社會保障基金運用的現(xiàn)狀，有效促進我國社保基金的保值增值。

（一）鼓勵社會保障基金投資多元化

社會保障基金多元化投資是實現(xiàn)社會保障基金有效投資和保值增值的重要選擇。多元化投資能最大限度兼顧社會和經(jīng)濟目標(biāo)，降低基金積累制度的成本，保證基金的實際安全性，減輕社會保障制度的負擔(dān)以及產(chǎn)生良性的外部效益。

按照《全國社會保障基金投資管理暫行辦法》第二十五條的規(guī)定，其投資范圍限于銀行存款、買賣國債和其他具有良好流動性的金融工具，包括上市流通的證券投資基金、股票、信用等級在投資級以上的企業(yè)債、金融債等有價證券，投資范圍有所擴大。除在傳統(tǒng)領(lǐng)域中進行投資以外，還要涉及金融創(chuàng)新工具。金融創(chuàng)新工具為社?；鹜顿Y提供了更廣泛的選擇，主要包括：

1.指數(shù)化投資。首先，其管理費用低，投資管理人只需按照指數(shù)的成分復(fù)制組合，避免了市場分析、公司調(diào)研、證券組合管理等方面的支出。其次，指數(shù)化投資的交易成本很低。指數(shù)化策略不做個股和時機選擇，股票的換手率很低，從而節(jié)省了交易成本。最后是風(fēng)險較低，指數(shù)化組合經(jīng)過廣泛的分散化，非系統(tǒng)風(fēng)險（個股價格波動對組合的影響）已基本被剔除，主動式投資中通常會出現(xiàn)的基金經(jīng)理操作失誤和道德風(fēng)險，在指數(shù)化投資中也得到了有效降低。正是由于上述優(yōu)點，而國外的養(yǎng)老基金、保險基金等也都對其青睞有加。

2.購買住房抵押貸款證券。對目前中國的商業(yè)銀行來說，住房抵押貸款（按揭）是所有資產(chǎn)類別中最優(yōu)質(zhì)的資產(chǎn)，相對于國有商業(yè)銀行20%以上的貸款壞賬率而言，住房抵押貸款平均壞賬率僅0.52%.加之一些信用增級措施，投資者承擔(dān)的風(fēng)險極小，從收益上看，它的利率通常高于國債利率，因此，它完全可以成為社?；鹦碌耐顿Y工具。2005年12月15日，建設(shè)銀行發(fā)行了金額為30.16億元的個人住房抵押貸款證券，據(jù)估計，其年收益率在4%以上。這正是我國社?；鹜顿Y的大好時機。[10]

3.投資國家基礎(chǔ)設(shè)施項目。社會保障基金具有長期穩(wěn)定的特點，可以將之投資到電力、石油、通訊、鐵路、等關(guān)系國計民生的基礎(chǔ)建設(shè)項目，這些項目具有資金需求量大、回收期長，但投資回報率高、風(fēng)險小的特點，恰好符合社會保障基金可以長期使用但必須低風(fēng)險運作的特點，可以為社會保障基金贏得較高的投資回報。

4.投資信托產(chǎn)品。可以最大限度的提升資金的安全性，從其特有的破產(chǎn)風(fēng)險隔離功能上看，信托投資公司管理的資產(chǎn)不會因為其固有財產(chǎn)或其他信托財產(chǎn)的負債而承擔(dān)任何風(fēng)險，甚至信托投資公司破產(chǎn)了，信托財產(chǎn)仍然不會受到破產(chǎn)債權(quán)人的追索。信托投資還可以同時涉足資本和實業(yè)領(lǐng)域，投資運用渠道廣泛。

5.投資于開放基金。對開放基金的投資規(guī)模不受限制，它的申購和贖回價格以基金的資產(chǎn)凈值為依據(jù)，不受市場供求關(guān)系影響從而可隨時買賣，流動性較強，它的信息披露時間間隔短，有利于規(guī)范基金的管理和投資行為。

（二）積極推動社會保障基金的投資入市

社?；鹑胧袝黾邮袌龅馁Y金供給，壯大機構(gòu)投資者的力量。據(jù)測算，2006底，社保資產(chǎn)規(guī)模已達2500多億元，這部分資金一旦能夠通過合法途徑進入資本市場，就會大大增加市場的資金供給，平衡市場資金供求，改變當(dāng)前機構(gòu)投資者之間互相搏弈、機構(gòu)投資者和散戶投資者之間爭利的局面。同時，其入市對基金管理公司的運營能力和風(fēng)險控制能力提出了更高的要求，基金管理公司在提交參選社?；鸸芾砣松暾埐牧?、接受專家委員會評選的過程中，需要做大量的前期準(zhǔn)備工作，有利于基金管理公司的運作更加規(guī)范和透明，作為最重要的機構(gòu)投資者和市場的中堅力量，基金有意識地減少投機、短線的炒作方式，代之以理性、長期的投資方式，會在客觀上起到穩(wěn)定市場的作用。

社會保障基金入市可以采取兩種方式，一是直接方式，設(shè)立專門的社?；鸸芾砉净騾⑴c發(fā)起設(shè)立開放式基金公司，對社?；疬M行直接的管理與監(jiān)督；另一種是間接方式，委托證券基金管理公司、券商銀行、商業(yè)性保險公司等金融機構(gòu)進行投資理財?？紤]到我國社保基金的現(xiàn)狀，目前我國主要采取間接方式，并在此基礎(chǔ)上按照規(guī)范、穩(wěn)健、專業(yè)化和市場化的原則搞好基金運作，防范和抵御各種投資風(fēng)險。

1.設(shè)置合理入市比例。其入市并不是說所有的投資都投到股票市場，只是部分進入股市。由于投資股票風(fēng)險比較大，我國也對其投資于股票的比例作了具體的規(guī)定，不高于40%.

2.注重投資品種的選擇。挑選的基本標(biāo)準(zhǔn)是績優(yōu)而有成長性的公司，如國家重點鼓勵發(fā)展的行業(yè)、品種和技術(shù)。從目前來看，業(yè)績優(yōu)良的藍籌股將成為其投資的主要品種，而分散投資、波段操作乃至長期持股將可能成為其主要的操作手法。

3.嚴格選擇基金管理人。嚴格核查其市場準(zhǔn)入資格，通過考察經(jīng)營機構(gòu)注冊資本、業(yè)績、財務(wù)以及信用評級等條件，選擇合格的基金管理人、基金托管人。此外，還要提高這些機構(gòu)的整體素質(zhì)，經(jīng)常性的進行清理整頓，對不合格的及時清理出局。

4.保證投資期限與幣種匹配。一是確保投資期限和負債期限大體一致，使投資的利率風(fēng)險最小化；二是資產(chǎn)貨幣和負債的貨幣相匹配，使匯率波動的風(fēng)險最小化。在初期以指導(dǎo)意見的形式明確社保經(jīng)營機構(gòu)在資產(chǎn)和負債的期限以及所持幣種方面的匹配目標(biāo)，待條件成熟后，以告示的方式引導(dǎo)社保經(jīng)營機構(gòu)將資產(chǎn)和負債進行匹配，并通過經(jīng)常性的檢查對其進行督促。

（三）謹慎穩(wěn)妥推進社保基金投資海外市場

由于國際資本市場的發(fā)展比較完善，投資工具比較多，各項法規(guī)制度比較健全，投資收益相對較高，因此，投資國際資本市場是一個有效途徑。進行海外投資對拓寬社?；鹜顿Y渠道，更加有效的規(guī)避和控制投資風(fēng)險，緩解外匯儲備壓力、保持國際收支平衡、為資本項目管制的逐步放松起到積極作用，為完善人民幣匯率形成機制創(chuàng)造條件。但目前我國社會保障制度尚需完善，資本項目尚未完全開放，我國社?；鹜顿Y海外應(yīng)采取循序漸進的原則，謹慎穩(wěn)妥地推進：

1.在投資策略上，采取謹慎的態(tài)度，并應(yīng)當(dāng)建立相應(yīng)的風(fēng)險預(yù)警和控制機制，以防范和減少風(fēng)險。

2.在投資運作方式上，可以選擇由社?；鹱栽O(shè)機構(gòu)進行投資，也可以選擇委托國外投資機構(gòu)進行投資。目前，社?；疬M行國外投資的資金來源主要是國外上市的國有股減持部分，所以一般選擇國際投資公司，今年11月29日，10家境外資產(chǎn)管理機構(gòu)成為社?；鸷Ｍ馔顿Y管理人。選擇標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)該主要是看投資回報的業(yè)績、收費及穩(wěn)健程度如何，其中最重要的標(biāo)準(zhǔn)就是保證社?；鸬陌踩?。

3.在投資的分散化方面，可以將基金投資到不同國家不同行業(yè)的股票中。因為各國股票之間的相關(guān)系數(shù)比行業(yè)股票間的相關(guān)系數(shù)略高，投資于不同行業(yè)的股票對于分散風(fēng)險更為有利。因此，可以首先選定幾個全球性的、平穩(wěn)增長型的行業(yè)，然后再選擇一些相關(guān)度較低、市場穩(wěn)定的國家，進而確定目標(biāo)國家、目標(biāo)行業(yè)中的龍頭股作為投資對象，還可以采用股票互換方式進行投資。

4.社保基金進入國際資本市場，一定要制定合適的投資政策和戰(zhàn)略資產(chǎn)配套策略，還要加強風(fēng)險管理，資產(chǎn)負債管理和績效評估。

此外，為提高安全性和效率性，應(yīng)明確社?；鸬闹卫斫Y(jié)構(gòu)，避免其低效率和道德風(fēng)險。

（四）對社?；鹜顿Y運用績效進行有效監(jiān)管

我國社?；鸩扇∥蟹绞?，由基金投資管理公司負責(zé)基金的投資，必須對其進行嚴格監(jiān)管。

1.建立完善的基金運營市場競爭機制。一方面選擇資產(chǎn)投資管理人即投資管理公司的過程要透明、公開，通過招標(biāo)等形式使投資公司之間形成競爭。另一方面在社?；鹉桥c投資公司的合同中要規(guī)定“退出機制”，即如果投資公司在一定時期內(nèi)沒有達到所規(guī)定的目標(biāo)，則社?；鹂梢詮脑撏顿Y公司和合同關(guān)系中退出，選擇其他效益更好的投資公司。

2.建立制度化的激勵機制。引導(dǎo)投資公司對本公司效用最大化的追求轉(zhuǎn)化為對社?；疬\營效率的追求。針對基金投資公司的投資運營能力、風(fēng)險規(guī)避程度的不同選擇不同的激勵機制，并與之建立相應(yīng)的委托合同，從而使基金投資公司具有更高的投資積極性，使其投資運營更加努力有效。

第5篇：社會保障基金的概念范文

（一）社會保障體制改革的一般思路。

完善社會保障制度在“十五”計劃中單獨列項，表明未來5年中國建立獨立于企業(yè)事業(yè)單位之外社會保障體系的步伐將比原來預(yù)期更快一些。正在建立的社會保障體系，包括社會保險、社會救濟、社會福利、優(yōu)撫安置和社會互助、個人儲蓄積累保障。其核心是社會保險，包括養(yǎng)老保險、醫(yī)療保險、失業(yè)保險、工傷保險和生育保險等各項制度。

社會保障的制度選擇是一個很大的題目，國內(nèi)學(xué)術(shù)界在這方面有不同的觀點，概括起來主要有三種看法：一種是主張實行完全現(xiàn)收現(xiàn)付的社會統(tǒng)籌制度；另一種是主張實行徹底的個人賬戶積累制度；第三種是主張實行社會統(tǒng)籌和個人賬戶相結(jié)合的制度。國內(nèi)學(xué)術(shù)界對第一種主張的批評是它難以應(yīng)對人口老齡化的危機；對第二種主張的批評是其缺乏社會共濟；對第三種主張贊同的較多，這種混合模式在理論上既要保存現(xiàn)收現(xiàn)付制養(yǎng)老金的代際轉(zhuǎn)移、收入再分配的功能，又要發(fā)揮完全積累制培養(yǎng)個人責(zé)任心，提高繳費積極性以及提高儲蓄率等作用；同時還可以克服現(xiàn)收現(xiàn)付制無法應(yīng)對人口老齡化和完全積累制沒有再分配功能的弱點。因此這是一種比較理想的模式，目前很多國家的社會保障制度都在朝這個方向改革，我國也最終選擇了這種社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結(jié)合的部分積累制模式。

建立穩(wěn)定可靠的籌資方式是一國社會保障體系構(gòu)建中的核心環(huán)節(jié)。籌集社會保障資金的方式主要有兩種類型：一是建立個人儲蓄賬戶；二是征收社會保障稅。前者實際上是一種強制性儲蓄；后者常見于實行政府提供保障模式的國家，其特點是：社會保障稅由專門的管理機構(gòu)（如稅務(wù)機關(guān)）負責(zé)征收和管理，其收支一般納入國家預(yù)算，實行“專稅專用”，超支部分由財政撥款補足。從當(dāng)今世界各國社會保障制度的具體情況來看，社會保障稅以其特有的規(guī)范和效率贏得了世界上大多數(shù)國家的青睞。經(jīng)過慎重研究，我國擬將開征社會保障稅以取代目前的收費辦法。

（二）社會保障稅稅制要素的設(shè)想。

根據(jù)社會保障體制改革的一般思路，我國社會保障的籌資方式是以社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結(jié)合的部分積累制模式為基礎(chǔ)開征社會保障稅。關(guān)于建立社會保障稅稅制的設(shè)想，有眾多不同的觀點，但經(jīng)過爭論之后逐漸形成了一些主流觀點：（1）社會保障稅的覆蓋面，即納稅人的確定。社會保障的理想覆蓋范圍即理想的納稅人應(yīng)當(dāng)是全體社會成員，不應(yīng)分城市和農(nóng)村，不應(yīng)分部門和行業(yè)，也不分企事業(yè)單位的所有制性質(zhì)。然而，我國當(dāng)前的基本國情決定了農(nóng)民作為社會保障稅的納稅義務(wù)人顯然不現(xiàn)實；國家公務(wù)員的性質(zhì)決定了其社會保障與其他從業(yè)人員有明顯的差異，也暫不宜作為社會保障稅的納稅義務(wù)人。所以，社會保障稅的納稅人在現(xiàn)階段應(yīng)定位在包括城鎮(zhèn)所有企業(yè)、事業(yè)單位的職工和個體工商戶等。（2）社會保障稅稅基的確定。社會保障稅應(yīng)由企事業(yè)單位和職工個人共同繳納，企事業(yè)單位按支付給職工的工資總額計征，職工個人則按其從企事業(yè)單位取得的工資收入計征，個體工商戶原則上可按企事業(yè)單位及其職工個人繳納的平均水平核定征收。（3）社會保障稅的稅目和稅率的確定。可以先設(shè)養(yǎng)老保險、失業(yè)保險、醫(yī)療保險這三個項目，以后視情況再增加其他必需的稅目。社會保障稅按比例稅率計征，可由國家規(guī)定彈性幅度比例稅率，各省（市、區(qū)）按照當(dāng)?shù)亟?jīng)濟發(fā)展水平、職工收入狀況等，在規(guī)定的幅度內(nèi)具體確定稅率。如養(yǎng)老保險的綜合稅率可在25％——30％之間確定，個人負擔(dān)部分可在5％——10％之間確定。（4）社會保障稅的征收和運營管理。我國省級統(tǒng)籌的社會保障體系，決定了社會保障稅至少在當(dāng)前只能作為地方稅稅種，地稅部門負責(zé)依率征收，同時向社會保障業(yè)務(wù)運營機構(gòu)提供投保人納稅清單，以便于登記統(tǒng)籌賬戶和個人賬戶；社會保障業(yè)務(wù)運營部門主要負責(zé)基金日常經(jīng)營管理和業(yè)務(wù)服務(wù)工作；財政部門負責(zé)編制社會保障預(yù)算，監(jiān)督保障基金的運營使用。

二、社會保障費改稅前景預(yù)測

（一）社會保障費改稅將帶來的積極變化。

1.社?；鸬恼骼U率明顯提高。過去社會保障資金由不同部門分別征收，缺乏資金籌集的強制性，且征繳制度、政策、標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一，征收方法多樣，征收效果也不理想。以安徽省為例，1995——1997年，由安徽省勞動部門采用差額繳撥方式征收基本養(yǎng)老保險費，征繳率僅為87％、84％和78％。從1998年8月起，安徽省將基本養(yǎng)老保險費劃歸地稅機關(guān)征收，由于征收剛性的加強，社?；鹫骼U率明顯提高，1999年征收養(yǎng)老保險費30.2億元，征繳率達95％，2000年上半年征收17億元，征繳率達95％以上。同安徽省一樣，全國各地凡由地稅機關(guān)征收社保基金的省市，均有較高的征繳率，如武漢市是全國較早（1995年3月）將養(yǎng)老保險費納入地稅機關(guān)征收的地區(qū)，從1995年至2000年，其平均征繳率超過94％，明顯高于其他未將養(yǎng)老保險費納入地稅機關(guān)征收的地區(qū)。

當(dāng)前由地稅機關(guān)征收社會保障費僅是開征社會保障稅的一種準(zhǔn)備，其實質(zhì)仍然停留在“代征”的性質(zhì)上，因此從以上數(shù)據(jù)還不能完全推測開征社會保障稅后的征繳率情況。但毫無疑問的是，開征社會保障稅后，地稅機關(guān)征收社?；鸬恼魇罩黧w地位更明確，執(zhí)法剛性更強，社?；鹫骼U率將超過當(dāng)前“代征”社保費的情形。

2.社?；鸬恼魇粘杀久黠@降低。開征社會保障稅可以利用現(xiàn)有稅務(wù)機構(gòu)和人力、物力進行征管，不必另外組建征收隊伍，將大大降低征收成本，提高社?；鸬幕I資效率。一是社會保障稅的征繳范圍、計稅依據(jù)等與企業(yè)所得稅、個人所得稅等稅收有較一致的方面，且稅務(wù)機關(guān)對納稅人的生產(chǎn)經(jīng)營情況有較深入的了解，除必要的票據(jù)印制和管理費用等成本外，可以大大削減人力、物力支出；二是稅務(wù)機關(guān)有著嚴格的管理機制和較為完善和征管手段、方式、方法，便于規(guī)?；?、集約化管理，而規(guī)模越大、集約化越高則相對成本越低，這是一條基本的成本管理法則。從當(dāng)前地稅機關(guān)征收社會保障費的征收成本來看，一方面可與過去社保部門的征收成本對比，另一方面也可推測將來開征社會保障稅的征收成本。1999年，安徽省地稅機關(guān)養(yǎng)老保險費征收成本大約在1500萬元左右，而過去勞動部門從當(dāng)年征收的養(yǎng)老保險費中按3％的比例提取管理費大約為6000萬元，僅此一項，征收成本降低4500萬元左右?？梢灶A(yù)見的是，開征社會保障稅全國范圍降低的征收成本每年應(yīng)該以數(shù)十億元計。

3.社會保障稅將成為經(jīng)濟體制改革和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的制度保證。當(dāng)前政府所采取的社會保障臨時性措施尚構(gòu)不成一種制度保證。據(jù)有關(guān)部門統(tǒng)計，1998年全國下崗職工已達1070萬人，其中600萬人需再就業(yè)，加上登記失業(yè)人數(shù)620萬人，共有1220萬人沒有工作。對于如何維持這些人的生活和解決再就業(yè)，中國政府采取了有力的臨時性措施，一是按企業(yè)、社會、財政各承擔(dān)1／3的原則籌集資金，以國有企業(yè)為依托成立了下崗職工的“再就業(yè)服務(wù)中心”，來解決下崗職工的生活和再就業(yè)困難；二是當(dāng)企業(yè)解決不了退休人員生活保障的時候，由政府來擔(dān)任“最后出場人”。1998年以來，中央財政每年拿出100多億元，用來保證下崗職工按時領(lǐng)到基本生活費，退休人員按時、足額領(lǐng)到養(yǎng)老金。國內(nèi)許多學(xué)者對這種臨時性措施持懷疑態(tài)度。其一，如果總是把失業(yè)問題放在企業(yè)的“再就業(yè)服務(wù)中心”，不僅國有企業(yè)的負擔(dān)減不下來，勞動力的可流動性也無法解決，況且目前政府所拿出的資金，也就能支撐每年100多萬人的保險金發(fā)放，再涌入大量下崗職工恐怕難以承受；其二，我們現(xiàn)在的養(yǎng)老措施說是一種“社會保障”，但大多數(shù)還是以企業(yè)為載體，缺乏社會共濟的養(yǎng)老機制。

社會保障稅將成為經(jīng)濟體制改革和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的制度保證。首先，社會保障稅的最大特點是社會化，它將“企業(yè)人，，轉(zhuǎn)化成”社會人“，將職工保障責(zé)任由企業(yè)轉(zhuǎn)向社會保障體系。所謂”社會保障“就是改變小團體保障，對于中國來說就是改變企業(yè)保障，保障體系只有獨立于企業(yè)之外，才可能具有社會共濟的性質(zhì)。對國有經(jīng)濟實施戰(zhàn)略性調(diào)整，所有制結(jié)構(gòu)、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和企業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整必須與勞動力結(jié)構(gòu)調(diào)整相伴而行。社會保障的”社會化“調(diào)整的是國有企業(yè)與職工的關(guān)系，實質(zhì)上也就是一種勞動力結(jié)構(gòu)的調(diào)整。其次，社會保障稅在經(jīng)濟上的可持續(xù)性，不僅僅是為了處理短期的支付危機，而且從制度設(shè)計上為解決經(jīng)濟體制改革和經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整的長期資金平衡問題提供了保證。

4.社會保障稅作為社會經(jīng)濟生活的利好消息將刺激消費需求。社會保障基金的征收形式，由收費改為征稅，不僅僅是簡單的形式轉(zhuǎn)移，對整個社會經(jīng)濟生活都是一個巨大的利好消息。人們的消費需求有著天然的層次性，安全需要是最低層次的需要，如果這個層次的需要得不到滿足，其他需求只能是奢談?，F(xiàn)在我國的個人存款高達7萬億元，人們緊守個人存款這道“最后防線”不松，原因就在于此。解開需求不足這個結(jié)，關(guān)鍵是給消費者一種安全感。經(jīng)濟低迷、機構(gòu)改革、下崗分流，許多人對預(yù)期收入心中沒底；同時，個人預(yù)期支出明顯增加，醫(yī)療費、保險、住房、教育等都得切實考慮。建立強有力的社會保障體系，營造一個良好的消費環(huán)境，不用“揚鞭”，居民存款自會“出籠”。消費是刺激經(jīng)濟增長的三大動力之一，而且是最終動力，消費增長了，何愁經(jīng)濟不隨之增長。這種增長是一種生態(tài)增長，是以社會福利提高為基礎(chǔ)的增長，而非那種人為的以巨大的投資浪費為代價的增長。

（二）社會保障費改稅可能會出現(xiàn)的問題。

1.社會保障基金的財務(wù)危機日漸顯現(xiàn)。

（1）龐大的隱性債務(wù)和轉(zhuǎn)制成本。權(quán)威觀點認為，隱性債務(wù)與轉(zhuǎn)制成本是兩個不同的概念。前者指現(xiàn)收現(xiàn)付制下參保人員所積累的全部養(yǎng)老金權(quán)益，后者指根據(jù)特定轉(zhuǎn)軌目標(biāo)在當(dāng)期必須支付的那部分已顯性化的隱性債務(wù)，即“空賬”。這兩個數(shù)字究竟有多大？各種估計之間相差較遠。國務(wù)院發(fā)展研究中心的研究報告顯示，如果想把現(xiàn)有的個人賬戶做“實”，彌補現(xiàn)收現(xiàn)付制下對“老人”、“中人”的歷史欠賬，至少需2萬億元資金；轉(zhuǎn)制成本雖然是分年度支付的，但最高年份的支付額也將達3000億元。龐大的隱性債務(wù)和轉(zhuǎn)制成本將使我國社會保障基金的財務(wù)狀況呈現(xiàn)出“先天不足”。

（2）就業(yè)高峰和人口老齡化?！笆濉逼陂g我國新增勞動力500萬到600萬人，新生勞動力供給總量將升到4650萬人的峰值。與此同時，我國農(nóng)業(yè)剩余勞動力已達1.5億人以上，“十五”期間需轉(zhuǎn)移農(nóng)村剩余勞動力4000萬人。就業(yè)高峰的到來，使勞動力的供給與需求不可避免地出現(xiàn)矛盾，城鎮(zhèn)實際失業(yè)率將維持在一個較高的水平，“十五”規(guī)劃要把城鎮(zhèn)登記失業(yè)率控制在5％以內(nèi)，而未來十年中國的城鎮(zhèn)失業(yè)率實際可能保持在10％左右。就業(yè)高峰所帶來的高失業(yè)率，將使失業(yè)保險資金的支付面臨較大的壓力。

由于實行獨生子女政策，我國人口的老齡化過程迅速加快。據(jù)預(yù)測，2005年我國60歲以上人口將占全部人口的10.5％，至2050年我國60歲以上人口占全部人口的比例將上升到28％。同時，企業(yè)離退休職工的人均壽命（通常指職工離退休至死亡之間的平均壽命）將由現(xiàn)在的10年延長到15——20年。人口老齡化趨勢的加劇，使我們不得不面臨1個勞動者養(yǎng)活6個老人的局面，社會養(yǎng)老資金的支付同樣面臨沉重的壓力。可以說，人口老齡化是影響社會保障基金財務(wù)危機的主要因素。

（3）逐年加大的資金收支缺口。繳費人數(shù)將呈逐年下降的趨勢。一是由于技術(shù)進步的加快，造成“機器排擠工人”，用工人數(shù)逐年下降，繳費人數(shù)隨之下降；二是企業(yè)改制、破產(chǎn)、經(jīng)濟效益下滑成為繳費人數(shù)下降的一個重要因素；三是私營企業(yè)和個體工商戶以及自由職業(yè)者參保積極性不高，社會保險的擴面工作進展緩慢。

資金支出將急劇增加。隨著離退休人員的日益增多和離退休費標(biāo)準(zhǔn)逐步提高，社會保障資金支出將越來越大，據(jù)預(yù)測，到2020年，我國離退休人員將超過7000萬人，養(yǎng)老費用支出將超過8000億元。

2.偏高的初始保障水平將使社會保障制度的運行騎虎難下。劍橋大學(xué)管理學(xué)院學(xué)術(shù)主任查爾德教授認為，在建立社會保障體制時一定要注意設(shè)計一個花費不是太高的體系。在確定社會保障水平的基線時，一定要謹慎，因為社會保障有一個重要特點，就是某些措施一旦出臺，基線一旦確立，那就只會上升難于下降。令人遺憾的是，從目前的既成事實和設(shè)計思路來看，我國的初始保障基線偏高，不僅不符合我國目前的經(jīng)濟發(fā)展水平，而且將使日后社會保障制度的運行騎虎難下。這個問題突出表現(xiàn)在以下兩個方面：

一是社會保險的繳費率偏高。我國社會保險（包括養(yǎng)老、失業(yè)、醫(yī)療、工傷、生育保險）的繳費率各地略有差別，但一般均已達到40％左右，據(jù)調(diào)查，武漢市的綜合繳費率為42％。如果再加上住房公積金，繳費率將接近50％，這一繳費水平已超過世界發(fā)達國家社會保險的繳費率（世界上社會保險繳費率最高的是瑞典，為42.9％）。如此高的費率加重了企業(yè)和個人的負擔(dān)，特別是企業(yè)不堪重負。我國現(xiàn)在的社會保險費率是今后社會保障稅稅率的基礎(chǔ)，現(xiàn)在初始費率偏高，今后初始稅率降下來就會較困難。

二是工資替代率水平偏高。美國、瑞士、德國三國的退休金工資替代率分別為44％、37％、49％，而我國的養(yǎng)老金工資替代率平均水平在80％左右，有些地區(qū)甚至高達100％以上。我國的經(jīng)濟發(fā)展水平遠遠落后于美國、瑞士、德國，而社會保障負擔(dān)水平卻遠遠高于這幾個國家，這無疑是不合理的。問題是，社會保障稅開征以后，我們也很難改變工資替代率水平偏高的這種初始狀況，因為福利分配有慣性，人們一旦從政府那里享受到利益，如果政府試圖削減這一利益分配，就會遭到受益者的反對。如此，在未來一定的時間里，政府不得不以較高的福利分配成本來維持社會的穩(wěn)定。

3.社會保障制度的固態(tài)化和低覆蓋，將嚴重阻礙我國的經(jīng)濟體制改革。社會保障的固態(tài)化是指政府及國有企事業(yè)單位職工的社會保障，不能隨著受保障主體的流動而流動，受保障主體只有在政府及國有企事業(yè)單位就業(yè)，才能享有失業(yè)、醫(yī)療、退休這三大保障，一旦離開政府及國有企事業(yè)單位而到非國有企業(yè)就業(yè)，這三大保障就沒有了，保障基金不能隨著人走而流動。社會保障在未來一定時期的固態(tài)化，不利于人才的流動和優(yōu)化配置，這與市場經(jīng)濟的要求是背道而馳的，將嚴重阻礙我國以建立社會主義市場經(jīng)濟為目標(biāo)的經(jīng)濟體制改革。

社會保障的覆蓋面已經(jīng)包含了城鎮(zhèn)國有、集體、涉外企業(yè)，我們正致力于將城鎮(zhèn)私營企業(yè)及自由職業(yè)者納入社會保障體系。即便如此，社會保障依然表現(xiàn)為嚴重的低覆蓋性，這種低覆蓋性主要體現(xiàn)在兩個方面。一是社會保障不覆蓋國家公務(wù)員。二是農(nóng)村社會保障體系缺位。

4.社會保障資金的征集困難重重。

（1）工資收入管理的不規(guī)范，使社會保障資金的收繳嚴重失真。資料顯示，作為職工繳費基數(shù)的繳費工資與其實際工資相差較大，如1999年廣東省企業(yè)養(yǎng)老保險的繳費工資僅占實際工資總額的70％；世界銀行1995年調(diào)查發(fā)現(xiàn)，中國城鎮(zhèn)職工1994年的養(yǎng)老金實際繳費率為13％，而當(dāng)年名義繳費率為23.5％，高于國際上大約20％的平均水平。據(jù)我們調(diào)查，2000年，湖北省枝江市人均月繳費工資為313元，沙洋縣人均月繳費工資為300元，均大大低于人均月實際工資。繳費工資的失真，意味著稅基的失真，開征社會保障稅后的稅基核實問題，將是社會保障資金征集的困難之一。

（2）社會保障登記與稅務(wù)登記的不統(tǒng)一，使社會保障稅的納稅人界定不清。我國社會保障資金的征收主體將沿著“社會保障部門收費——稅務(wù)部門收費——稅務(wù)部門征稅”這樣一條軌跡更替，在征收主體更替過程中，由于社會保障登記與稅務(wù)登記的不統(tǒng)一，容易出現(xiàn)納稅人的流失。

（3）社會保障費拖欠現(xiàn)象日趨嚴重。由于經(jīng)濟效益下滑等因素，全國社會保障費欠費情況相當(dāng)嚴重，1998年全國企業(yè)欠繳318億元，1999年欠繳388億元，2000年欠繳超過400億元。安徽省2001年各企業(yè)共欠基本養(yǎng)老保險費72708萬元，其中欠50萬元以上的419家，欠500萬元以上的16家，欠費企業(yè)中，國有企業(yè)占了大頭。社會保障費沒有征收，就沒有管理，更談不上使用，而社會保障費拖欠現(xiàn)象的日趨嚴重，使社會保障費（稅）的征收越發(fā)艱難。

5.社會保障資金難以保值增值。社會保障本質(zhì)上應(yīng)是一種未來保障，社會保障資金只有保值增值才能符合社會保障本質(zhì)。由于大部分地方特別是老工業(yè)基地，當(dāng)期負擔(dān)較重，當(dāng)月征收的社會保障資金還不足以保證支出，根本沒有資金積累，談不上保值增值；一些地方雖有部分資金的滾動積累，可這些為數(shù)不多的資金結(jié)余，按現(xiàn)行規(guī)定只能用于購買債券或存入銀行，增值十分有限。有人批評目前我國社會保值基金投資渠道狹窄，僅限于國債和存款，過于強調(diào)資金的安全性，而忽視了資金的贏利性。但從國際經(jīng)驗來看，社會保障基金的投資必須同時兼顧安全性、贏利性和流動性，絕不可顧此失彼，而基于社會保障基金的特性，對資金的安全要求更高。的確，社會保障基金入市是資本市場發(fā)展和社會保障基金保值增值的共同需要，但必須選擇一個適當(dāng)?shù)?、成熟的時機，目前諸多方面的因素表明，現(xiàn)在社會保障基金入市的時機尚不成熟。

三、社會保障費改稅的相關(guān)策略

（一）積極避免社會保障基金財務(wù)危機的發(fā)生。

1.減持國有股。目前理論界和管理層均已就此觀點達成共識，爭論的焦點在于國有股減持的規(guī)模、方案和具體步驟。目前我國深滬兩地上市公司總股本約3739億股，其中國有股約2240億股，占總股本的60％左右。如果我們每年能拿出一部分國有股在股票市場高漲時賣出，則可套現(xiàn)一大筆資金，用于補充社保基金。目前很多人擔(dān)心的是國有股減持會對股市行情造成難以承受的壓力，這種擔(dān)心是沒有必要的。首先，國有股減持僅僅是補充社?；鸬亩喾N途徑之一，而且在開始的幾年，我們完全可以控制國有股減持的數(shù)量，等資本市場規(guī)模擴大、市場承受能力增強后，再逐步增加減持的數(shù)量；其次，政府可以規(guī)定將國有股減持的所得大部分轉(zhuǎn)為社?；?，再逐步放寬社保基金入市的限制，這樣從股市套現(xiàn)的資金將重新回流到股市。因此只要我們政策操作得當(dāng)，完全可以將國有股減持對股市的不利影響降低到最低限度，與此同時，社?；鸬膶嵙t會不斷壯大。

2.變現(xiàn)部分國有資產(chǎn)。根據(jù)財政部統(tǒng)計，1999年我國全部國有資產(chǎn)總量為90964.2億元，其中經(jīng)營性國有資產(chǎn)總額為66748.4億元，總量顯然十分可觀。因此我們可考慮變現(xiàn)或劃撥部分國有資產(chǎn)來消化轉(zhuǎn)制成本，補充社保基金。

3.調(diào)整國家財政支出結(jié)構(gòu)。該方法操作簡單，但由于我國長期實行赤字財政，財政平衡壓力很大。因此，這種方式只能作為轉(zhuǎn)制成本消化的補充方式，而不能作為主要方式。在具體操作方面，我們可考慮對每年新增財政收入統(tǒng)一切塊，如10％，永久性地納入社保基金。

4.發(fā)行特種長期國債。這種債券期限可定長一些，以便能將債務(wù)負擔(dān)分散在今后二三十年中，避免對政府造成太集中的贖回壓力。但須注意的是，這種特種國債的年發(fā)行數(shù)量及期限必須經(jīng)過權(quán)威機構(gòu)的嚴密測算，即要考慮養(yǎng)老金欠賬的多少，又要考慮政府未來的償還能力。

5.征收特種稅，將稅收所得用于消化部分轉(zhuǎn)制成本，補充社?；?。政府可考慮征收遺產(chǎn)稅、奢侈消費稅（娛樂、美容等），以及從已征收的個人所得稅、利息稅等稅收劃出一定比例，用于補充社保基金。

6.通過發(fā)行福利彩票籌集資金來消化部分轉(zhuǎn)制成本，補充社?；?。福利彩票具有強大的社會集資功能。1994年以來，全國福利彩票共發(fā)行銷售343億元，籌集福利資金101億元。因此，通過發(fā)行福利彩票來籌資金，只要運作得當(dāng)，也完全可以成為消化轉(zhuǎn)制成本的一種方式。

（二）適度降低初始保障基線。

1.適度降低社會保險繳費率。繳費率的高低一般是由社會保障的覆蓋范圍和收益大小決定的，而覆蓋范圍和收益大小又取決于一個國家的生產(chǎn)力發(fā)展水平?？梢钥紤]的是，將現(xiàn)行的社會保險繳費率適當(dāng)降低，如由40％左右下調(diào)到35％左右，這樣，社會保障稅剛開征時，稅率就可定得低一些，然后隨著社會保障項目的拓寬，逐步提高稅率。需要注意的是，在適度降低社會保險繳費率的同時，必須要適度擴大社會保障的覆蓋面。因為單純降低繳費率會打破社會保障基金供給與基金支付的理論平衡，在基金支付量不變的情況下，我們必須嘗試通過擴大基金覆蓋面來維持平衡，如將逐步涌進城市的青年農(nóng)民納入征稅范疇，推進城市化進程。否則，政府將面臨社會保障基金的支付危機，作為基金償付的最后擔(dān)保人，甚至還將面臨嚴峻的政治風(fēng)險。

2.適度降低工資替代率水平。根據(jù)我國經(jīng)濟發(fā)展水平和社會保障“激勵與保護相統(tǒng)一”的原則，應(yīng)將養(yǎng)老金工資替代率水平由當(dāng)前的90％左右降低到繳費工資的60％左右。隨著我國經(jīng)濟發(fā)展水平的提高，再逐步把已經(jīng)降低的工資替代率水平提高起來，這是完全符合福利分配的規(guī)律的。

（三）建立流動性和廣覆蓋的社會保障制度。

1.增強社會保障的流動性。人才的流動和優(yōu)化配置，是市場經(jīng)濟的必然要求。流動性的增強，意味著保障主體不管是在政府及國有企事業(yè)單位就業(yè)，還是在非國有企業(yè)就業(yè)，均享有失業(yè)、醫(yī)療、退休等社會保障，即受保障主體始終與保障基金緊密聯(lián)結(jié)在一起，保障基金隨著受保障主體流動而流動。這就要求社會保障號、信用號、身份證號三號合一，否則就難以從制度上和技術(shù)上建立流動性很強的社會保障。

2.增強社會保障的廣覆蓋性。一要將國家公務(wù)員作為社會保障稅的納稅人。既讓國家公務(wù)員拿出工資的一部分，為社會互濟增添力量，又讓國家公務(wù)員在機構(gòu)改革、人事制度改革中能夠承受待崗、失業(yè)和養(yǎng)老的風(fēng)險。同時，廣覆蓋與流動性是相互作用、相互影響的，沒有廣覆蓋，流動性的鏈條就會中斷；沒有流動性，廣覆蓋就難以充分發(fā)揮活力。二要建立農(nóng)村社會保障體系。根據(jù)我國農(nóng)村幅員廣闊、地區(qū)差異很大的實際，短期內(nèi)讓全國農(nóng)民普遍參加進來是不可能的，農(nóng)村社會保障體系必須是多元化的，除探索農(nóng)村社會化養(yǎng)老保障制度以外，還可建立承包土地轉(zhuǎn)讓制度、儲蓄互助會等多種形式，同時充實農(nóng)村五保戶供養(yǎng)的資金來源，使農(nóng)村五保制度真正做到名實相符。

（四）夯實社會保障資金的征管基礎(chǔ)。

一要加大清理、催繳拖欠社會保障費的力度。欠費問題是長期困擾社會保障資金征集的一個大問題，我們要充分利用稅務(wù)部門征繳手段強硬、征收渠道通暢、網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)健全等優(yōu)勢，進一步增強社會保險籌資的強制性。對于欠費數(shù)量大、欠費時間長的典型企業(yè)，采取新聞曝光等多種形式，并適當(dāng)采用稅收保全與強制執(zhí)行措施，力求將欠費降低到最低限度，為社會保障“費改稅”打下良好基礎(chǔ)。

二要核實稅基。核實企業(yè)職工的繳費工資，減少繳費工資與實際工資之間的差距、名義繳費率與實際繳費率之間的差距；核實非企業(yè)職工如個體經(jīng)營者的經(jīng)營利潤和雇工人數(shù)，杜絕私營、個體經(jīng)營者瞞報、少報經(jīng)營利潤和雇工人數(shù)的現(xiàn)象。

三要搞好稅源監(jiān)控。加強稅務(wù)登記管理與社會保障登記管理的統(tǒng)一性，做好按人監(jiān)控的繳費記錄；提高稅源監(jiān)控的技術(shù)手段，通過綜合稽查，從整體上改善稅源監(jiān)控效果。例如，社會保障稅稅基與企業(yè)所得稅和個人所得稅稅基互補，納稅人為少繳社保稅有可能少報職工人數(shù)，為少繳企業(yè)所得稅又必須多報職工人數(shù)以擴大扣除額。如果利用社保稅與企業(yè)所得稅的鉗制性，把二者綜合起來進行稽核監(jiān)控，必然會取得良好效果。

第6篇：社會保障基金的概念范文

關(guān)鍵詞：城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險，基金，統(tǒng)賬結(jié)構(gòu)，費稅之爭，資本市場

基本養(yǎng)老保險亦稱國家基本養(yǎng)老保險，是指國家和社會通過相應(yīng)的制度安排為勞動者解除養(yǎng)老后顧之憂的一種社會保險。在我國多層次養(yǎng)老保險體系中，基本養(yǎng)老保險可稱為第一層次，也是最高層次。但新制度還未定型，整個社會保障政策仍處于選擇階段(鄭功成，2002)。鑒于此，學(xué)術(shù)界關(guān)于中國基本養(yǎng)老保險尤其是對城鎮(zhèn)養(yǎng)老保險制度的研究出現(xiàn)了前所未有的熱度，養(yǎng)老保險基金問題更是引起研究者的興趣。目前，中國城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險的核心問題——基金究竟如何營運，只有在對以往的研究作一綜述，甄優(yōu)汰劣，才能有所把握。

一、關(guān)于基金運行模式：統(tǒng)賬結(jié)構(gòu)

關(guān)于基本養(yǎng)老保險基金(指城鎮(zhèn)，下同)運行模式的選擇問題，理論界分歧還非常大，遠未達成一致認識，歸納起來，大致可以分為如下三種觀點：

第一種觀點是主張實行養(yǎng)老金現(xiàn)收現(xiàn)付制的社會統(tǒng)籌模式。何樟勇、袁志剛在深入分析兩種有代表性的社會養(yǎng)老保險制度運行的內(nèi)在機理的基礎(chǔ)上，認為基金制社會養(yǎng)老保險制度的引入并不會改變行為人的最優(yōu)行為，而現(xiàn)收現(xiàn)付制社會養(yǎng)老保險制度的引入?yún)s會改變行為人的最優(yōu)行為。因此，當(dāng)前養(yǎng)老保險制度轉(zhuǎn)軌的時機并不成熟，現(xiàn)收現(xiàn)付制仍是當(dāng)前適合中國實際情況的一種養(yǎng)老保險籌資模式。朱青認為應(yīng)付人口老齡化趨勢，關(guān)鍵是要選擇一種有利于提高未來勞動生產(chǎn)率的養(yǎng)老保險籌資模式。從目前情況看，我國還沒有必要進行這種轉(zhuǎn)軌。

第二種觀點是主張實行養(yǎng)老金完全積累制的個人賬戶模式。北京大學(xué)中國經(jīng)濟研究中心宏觀組(2000)通過一個宏觀增長模型比較了現(xiàn)收現(xiàn)付制和基金制兩種養(yǎng)老保險制度在長期的差別，認為從經(jīng)濟增長與福利角度看，基金制優(yōu)于現(xiàn)收現(xiàn)付制。盧元認為實現(xiàn)養(yǎng)老保險的可持續(xù)發(fā)展，就必須重構(gòu)養(yǎng)老基金籌集模式，變部分積累制為完全基金制。降低基本養(yǎng)老金替代率，實現(xiàn)個人賬戶“實賬化”。

第三種觀點是主張實行“部分積累”制，在我國實行社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結(jié)合模式。王開發(fā)認為社會保障基金籌集方式?jīng)Q定于其制度的內(nèi)在規(guī)定性、歷史繼承性和現(xiàn)實性三個方面。考慮到社會保障制度的這些特性，我們應(yīng)該選擇現(xiàn)收現(xiàn)付制和積累制相結(jié)合的籌資模式。趙曼則指出，部分積累模式在保留部分社會統(tǒng)籌前提下，因引入個人賬戶而使其具有較強的激勵相容性。需要說明的是，“部分積累”是一個在解釋上存在明顯歧義的概念。其中一種解釋和設(shè)計思路是，建議將養(yǎng)老金收入和支出都分為兩部分，一部分為現(xiàn)收現(xiàn)付，提供最低養(yǎng)老保障，實行互濟；另一部分則存入個人賬戶，形成實在的基金積累。這一觀點的竭力推崇者當(dāng)屬世界銀行，中國目前的制度就是在世界銀行的研究基礎(chǔ)上形成的，并且也受到國內(nèi)大部分學(xué)者的認可，與目前國際上比較流行的“多支柱模式”也基本一致。

在贊同統(tǒng)賬結(jié)合模式的基礎(chǔ)上，許多學(xué)者對該模式進行了評價。一是分解說。鄭功成認為要在現(xiàn)有基礎(chǔ)上，將統(tǒng)賬結(jié)合中社會統(tǒng)籌部分與個人帳戶部分分解并發(fā)展成為普惠式國民養(yǎng)老金與差別性職業(yè)養(yǎng)老金。劉貴平和戴衛(wèi)東則認為將基本養(yǎng)老保險中的基礎(chǔ)養(yǎng)老金和個人帳戶養(yǎng)老金分離開來，將個人帳戶放到退休保障制度的第二個支柱——企業(yè)補充養(yǎng)老保險中去，“個人賬戶”逐漸變成實帳戶，即有實物貨幣相對應(yīng)。

二是并重說。李珍堅持社會統(tǒng)籌與個人賬戶并重的“統(tǒng)賬”養(yǎng)老制度。社會統(tǒng)籌有它的缺點，個人賬戶制度也有其缺點。在中國，較好的辦法是折中道路：社會統(tǒng)籌和個人賬戶各占一半，社會統(tǒng)籌部分的收入實行工薪收入累進稅，使終生低收入者能從中得到較多的獲益。作為最基本的養(yǎng)老金籌資方式，現(xiàn)收現(xiàn)付制與個人帳戶制的特征與對經(jīng)濟的影響不同，但并不能簡單地由此分出兩者誰優(yōu)誰劣，不是由現(xiàn)收現(xiàn)付制完全轉(zhuǎn)為個人帳戶制所有問題就迎刃而解。張松等認為，未來養(yǎng)老保險籌資模式的上佳選擇是建立多支柱、多層次的社會保障體系。在此前提下，現(xiàn)收現(xiàn)付制與個人帳戶制相互協(xié)調(diào)，共同存在較之相互替代更有助于緩解不可避免的養(yǎng)老金支付困難。

三是轉(zhuǎn)換說。中國養(yǎng)老保險制度目前仍然采用現(xiàn)收現(xiàn)付制的DB計劃。1995年中國政府已決定建立多層次養(yǎng)老保險模式，其中第二層次為FDC計劃。但目前的情況表明，上述改革思路面臨重重困難。從很多方面來看，NDC模式可以被看作是現(xiàn)收現(xiàn)付DB模式和FDC模式的混合物。類似于現(xiàn)收現(xiàn)付DB模式，NDC模式的資金源于工薪稅，用于當(dāng)前退休人員的養(yǎng)老金支付。但不同之處在于，NDC模式建立個人賬戶，并將其繳費計入賬戶，但是沒有真實的資產(chǎn)，這點更類似于FDC模式。相對于現(xiàn)收現(xiàn)付模式而言，NDC強化了繳費和待遇之間的聯(lián)系。NDC計劃是中國養(yǎng)老保險制度更為合理的選擇(約翰·威廉姆森、孫策，2004)。

二、關(guān)于籌資模式：費稅之爭

籌集足夠的社會保障基金是實現(xiàn)國民社會保障權(quán)利的物質(zhì)基礎(chǔ)，拓寬社會保障籌資渠道可以緩解政府財政風(fēng)險，同時大量社會保障基金的籌集可以調(diào)節(jié)資本市場和經(jīng)濟發(fā)展。

第一種觀點主張開征社會保險稅。目前在世界范圍內(nèi)已有70%的國家開征了社會保障稅。在一些西方國家社會保障稅收已成為收入最多的稅種。中國現(xiàn)行社會保障基金的籌集形式不規(guī)范，統(tǒng)籌范圍小，覆蓋面窄，社會化程度低，導(dǎo)致社會保障負擔(dān)不公平，也不利于國家對社會經(jīng)濟的宏觀調(diào)控。一些人提出開征社會保障稅的思路，主張建立社會保險稅的專家(財政部門)認為，將現(xiàn)行各項社會保險以社會統(tǒng)籌收費的方式改為由稅務(wù)部門統(tǒng)一征收社會保險稅，這樣可脫離目前在“統(tǒng)賬結(jié)合”框架中“空賬”與“實賬”左右為難、舉步維艱的停滯階段，提高強制性和收繳率，實現(xiàn)費率統(tǒng)一和最終制度統(tǒng)一，改變目前的基金分散狀況，實現(xiàn)高度社會化。“社會保障制度改革與開征社會保障稅可行性研究”協(xié)作課題組的實證研究認為：用征收社會保障稅模式取代現(xiàn)行社會保障統(tǒng)籌辦法是最佳選擇，有利于社會保障事業(yè)社會化和法制化管理；有利于資金統(tǒng)一調(diào)度，也有利于公平負擔(dān)。他們對某大型老工業(yè)城市進行了抽樣調(diào)查和論證，通過實證分析，方案是可行的。

第二種觀點反對“費改稅”。汪澤英認為社會保障費改稅與現(xiàn)行的社會保險制度運行模式相矛盾：一是稅收的公用性與社會保障個人帳戶的私有性沖突；二是稅收的不直接償還性與社會保障的專用性沖突。李紹光也認為，開征社會保障稅解決收費難和融資問題，將使政府陷入財政負擔(dān)不斷加重的境地。

第三種觀點對目前社會保險費改稅存在質(zhì)疑。其觀點有三：一是還應(yīng)當(dāng)有專門的社會保險基金積累。二是稅與費在強制性上的孰優(yōu)孰劣，不完全取決于“稅”或“費”的名稱，而在很大程度上取決于法律的規(guī)范、執(zhí)法的力度和當(dāng)時當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟發(fā)展?fàn)顟B(tài)。三是在目前政府財力有限、地區(qū)發(fā)展不平衡的狀態(tài)下，稅率能否實現(xiàn)自然走向統(tǒng)一仍成為問題。而費改稅后，國家財政成為社會保險基金收支平衡的直接責(zé)任人，不再存在社會保險管理部門作為收費機構(gòu)中間層，國家財政的責(zé)任被放大，政府可能背上沉重的包袱。

三、關(guān)于基金營運模式：公營、私營與資本市場的選擇

1.關(guān)于基金公營、私營

由于養(yǎng)老保險是積累性保障項目，基金的管理與保值增值便構(gòu)成了整個養(yǎng)老保險制度中十分重要的內(nèi)容，因此，對養(yǎng)老保險基金需要采取既審慎又積極、既封閉又開放的管理政策。鄭功成等認為，國家可以建立專門的養(yǎng)老保險基金管理組織，可以設(shè)置中央和省(直轄市、自治區(qū))兩級養(yǎng)老保險基金管理機構(gòu)，分擔(dān)管理責(zé)任。李珍通過對社會保障基金管理制度進行國際比較，從我國資本市場的現(xiàn)狀出發(fā)，提出了這樣的構(gòu)想：由具有相對獨立性的政府社會保障基金管理機構(gòu)管理社會統(tǒng)籌部分的基金，由基金管理公司來經(jīng)營管理個人帳戶上的基金。

殷俊等認為，我國的養(yǎng)老保險基金監(jiān)管模式應(yīng)采取分權(quán)制衡式的政府監(jiān)管體系，以適應(yīng)我國的國情。統(tǒng)籌賬戶資產(chǎn)經(jīng)營權(quán)交給具有相對獨立性的養(yǎng)老保險基金信托委員會；個人賬戶資產(chǎn)經(jīng)營管理權(quán)交給個人賬戶基金管理委員會，由其遴選指定投資管理機構(gòu)(基金管理公司)負責(zé)基金的投資；統(tǒng)籌賬戶的負債管理權(quán)交給財政部門，由其按社保部門的指令按時足額劃出給付資金入職工在商業(yè)銀行的個人退休金賬戶，以建立一個“多權(quán)分離、各行其職、各負其責(zé)”的分權(quán)式管理制度。另外職工退休后其在個人賬戶上積累節(jié)余的資金，可由其自行選擇并決定由基金管理公司繼續(xù)經(jīng)營或向保險公司購買養(yǎng)老保險年金。

2.關(guān)于基金入市

第一種觀點是入市時機尚未成熟。但養(yǎng)老金基金最終要進入資本市場投資。在理論上，國內(nèi)主要研究機構(gòu)、實際部門以及相關(guān)學(xué)者對此已基本形成了公開性共識。但是即使支持這一改革取向的人們也有一種擔(dān)心：以目前中國資本市場的不規(guī)范的現(xiàn)狀，很可能會使人市后的養(yǎng)老金基金承擔(dān)很大的投資風(fēng)險。如李紹光就并不主張養(yǎng)老金基金可以立即進入資本市場，其短期的融資不足問題可以通過調(diào)整財政支出結(jié)構(gòu)和征收一般性稅收的辦法來解決。

第二種觀點是贊同基金人市。目前雖然因種種原因養(yǎng)老保險投資采取購買國債這種方式，但也有必要探索與資本市場結(jié)合的方式與途徑。養(yǎng)老金要與資本市場“理性結(jié)合”。1993年，吳敬璉提出，應(yīng)當(dāng)允許社會保障基金進行投資，以獲取收益來支付社會保障開支，而且，購買股票是基金投資的重要形式。從世界各國和地區(qū)的情況看，按照商業(yè)化方式運作社保基金，并引導(dǎo)其投資于證券市場，是一個必然趨勢和理性選擇。平安證券綜合研究所課題組的研究認為，社?；鹑胧幸环矫婵梢允蛊涓玫貙崿F(xiàn)保值增值，另一方面對改善市場結(jié)構(gòu)、穩(wěn)定股票市場和促進金融創(chuàng)新等具有十分重要的意義。

四、關(guān)于個人賬戶“空賬”

1.“空賬”成因與問題

養(yǎng)老保險隱性債務(wù)構(gòu)成既有歷史的因素，也有制度因素與管理因素。除了歷史債務(wù)外，養(yǎng)老金替代率難以降低到規(guī)定水平，個人賬戶儲存額記賬利率與養(yǎng)老金正常調(diào)整機制的不確定，養(yǎng)老保險基金征繳困難，人口老齡化問題日趨嚴重，國家與地方財政困難及企業(yè)經(jīng)濟狀況不佳等困難，對我國養(yǎng)老保險制度提出了嚴峻的挑戰(zhàn)。這種轉(zhuǎn)制成本一方面使現(xiàn)有的“統(tǒng)賬結(jié)合”養(yǎng)老保險制度代際之間的矛盾日益突出，“空帳顯性化”。另一方面迫使政府不得不加大養(yǎng)老保險的確保性支出，財政風(fēng)險進一步加大。王誠認為當(dāng)前社會保障制度中的突出問題是資金來源不足。為了保證充足的資金來源，以職工工資總額計算的總繳費率必須等于失業(yè)率、離退休率、綜合患病率等項之和。以國有資產(chǎn)切塊建立社會保障基金的歸還欠賬思路有諸多欠妥之處。通過“發(fā)行特種國債、提高繳費率或征稅率、征收國家土地地租”的統(tǒng)籌解決辦法有望建立起一個穩(wěn)定、規(guī)范和有效的社會保障制度。

償付社會保障債務(wù)的手段有很多，可以用國民財富的增量來償債，也可以用存量來償債，也可以是增量償債法和存量償債法并用。李珍認為，最后一種方法可能是上策：其一，將一部分住房商品化，將其收入作為“老人”的退休金。其二，考慮出售房產(chǎn)以外的其他國有資產(chǎn)，包括國有企業(yè)。其三，對“中人”發(fā)放一部分“認可債券”。其四，也可以考慮到借用一部分個人賬戶上的基金償債，這里的債務(wù)人是政府。

2.做實個人賬戶與建議

郎立研堅持認為中國應(yīng)繼續(xù)完善試點，積極探索做實個人賬戶的有效方式，著力解決個人賬戶的隱性負債問題。名義賬戶制作為一種過渡安排，并不能解決養(yǎng)老保險制度的根本問題。鄭功成認為，對舊制度下的養(yǎng)老金赤字(或歷史欠賬)需要明算賬、細分賬，一方面應(yīng)當(dāng)通過對中老年職工養(yǎng)老金歷史欠賬進行精算，盡快查清需要補償多少錢才能真正完成制度的轉(zhuǎn)型；另一方面，根據(jù)國家、企業(yè)和個人分擔(dān)的原則，采取分賬負責(zé)的辦法來解決上述歷史欠賬。李紹光認為，解決“空賬”問題的一個最基本的前提是這一問題本身不再擴大。因此在基本養(yǎng)老保險制度中，必須首先切斷“空賬”的傳導(dǎo)機制，將其隔離起來單獨處理?？傊?，多數(shù)學(xué)者都認同養(yǎng)老基金賬戶要從空賬轉(zhuǎn)為實賬，以便移交市場管理。

3.空賬運行，保持“名義賬戶”

該觀點的典型代表人物是鄭秉文，他認為采取“名義賬戶”制對于目前我國的具體國情是非常適應(yīng)的：它既可以避免天文數(shù)字的轉(zhuǎn)型成本，又可以避免資本市場不發(fā)達而導(dǎo)致投資損失。而且建立名義賬戶是人市的理性化前提。

五、綜合評價

在理論界、學(xué)術(shù)界的共同研究下，政府經(jīng)過綜合考慮，目前，城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險基金模式有了明確的決策：基金運行采取社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結(jié)合的模式；籌資模式仍是征收社會保險費；基金與資本市場結(jié)合初步用來購買國債，基金的公營、私營問題仍在探討之中；個人賬戶“空賬”的做實正在試點。

就基本養(yǎng)老保險基金研究本身來說，也還存在著一些不足之處。第一，國際養(yǎng)老保險基金管理經(jīng)驗借鑒上過多地看好智利的私營化，沒有考慮到中國的國情，這方面對新加坡、香港的經(jīng)驗也關(guān)注得較少。第二，對基金征繳缺乏實證研究?；鹫骼U研究多局限于理論探討，應(yīng)從實證角度研究征費與征稅對于社會保險基金究竟有多大差別。第三，基金管理主體研究空缺。社會保險基金理事會與社保經(jīng)辦機構(gòu)之間各自承擔(dān)什么責(zé)任、它們的關(guān)系如何都很少研究。投資主體的研究也過多地放在資本市場上。第四，沒有基金平衡項目方面的研究。最后，對個人賬戶“空賬”缺乏充分的精算研究?？召~數(shù)目有多大，要多少年才能化解，通過什么方式怎么分擔(dān)這筆債務(wù)。

以上都是基本養(yǎng)老保險基金研究亟待加強的方面，期待著更多這樣的成果奉獻于城鎮(zhèn)基本養(yǎng)老保險制度的建設(shè)。

參考文獻：

[1]吳敬璉著：《大中型企業(yè)改革：建立現(xiàn)代企業(yè)制度》，天津人民出版社1993年版。

[2]鄭功成等著：《中國社會保障制度變遷與評估》，中國人民大學(xué)出版社，2002年版。

[3]何樟勇.袁志剛：《基于經(jīng)濟動態(tài)效率考察的養(yǎng)老保險籌資模式研究》，《世界經(jīng)濟》2004年第5期。

[4]朱青著：《養(yǎng)老金制度的經(jīng)濟分析與運作分析》，中國人民大學(xué)出版社2002年版。

[5]盧元：《論老齡化過程中我國城鎮(zhèn)職工養(yǎng)老保險的可持續(xù)發(fā)展》，《人口學(xué)刊》2000年第4期。

[6]王開發(fā)：《我國社會保障基金籌集方式選擇》，《浙江社會科學(xué)》1998年第4期。

[7]趙曼著：《社會保障制度結(jié)構(gòu)與運行分析》，中國計劃出版社1997年版。

[8]劉貴平著：《養(yǎng)老保險的人口學(xué)研究》，中國人口出版社1999年版。

[9]戴衛(wèi)東：《虛與實：基本養(yǎng)老保險與企業(yè)年金的個人賬戶》，《中國社會保障》2004年第6期。

[10]李珍著：《社會保障制度與經(jīng)濟發(fā)展》，武漢大學(xué)出版社1998年版。

[11]張松、王怡：《論我國養(yǎng)老保險的籌資模式》，《人口學(xué)刊》2004年第3期。

[12]約翰·威廉姆森、孫策：《中國養(yǎng)老保險制度改革：從FDC層次向NDC層次轉(zhuǎn)換》，《經(jīng)濟社會體制比較》2004年第3期。

[13]“社會保障制度改革與開征社會保障稅可行性研究”協(xié)作課題組：《中國社會保障制度改革的基本思路》，《經(jīng)濟研究》1994年第10期。

[14]汪澤英：《社會保障基金不可納入財政預(yù)算》，《經(jīng)濟理論與經(jīng)濟管理》2002年第1期。

[15]李紹光：《政府在社會保障中的責(zé)任》，《經(jīng)濟社會體制比較》2002年第5期。

[16]李珍、辜勝阻：《社會保障基金管理制度的國際比較》，《財政研究》1998年第2期。

[17]殷俊等：《養(yǎng)老保險基金監(jiān)管研究：國外模式及中國的政府監(jiān)管選擇》，《湖北社會科學(xué)》2005年第8期。

[18]平安證券綜合研究所課題組：《社會保險資金人市問題研究》，《證券市場導(dǎo)報》2000年第11期。

[19]王誠：《當(dāng)前社會保障突出問題的理論探討》，《社會保障制度》(人大復(fù)印資料)2001年第2期。

[20]郎立研：《名義賬戶制探析》，《中央財經(jīng)大學(xué)學(xué)報》2005年第8期。

第7篇：社會保障基金的概念范文

【關(guān)鍵詞】社會保障；公平；效率

1.社會保障與公平和效率的概念

1.1社會保障概念

社會保障是指國家和社會在通過立法對國民收入進行分配和再分配，對社會成員特別是生活有特殊困難的人們的基本生活權(quán)利給予保障的社會安全制度。社會保障的本質(zhì)是維護社會公平進而促進社會穩(wěn)定發(fā)展。一般來說，社會保障由社會保險、社會救濟、社會福利、優(yōu)撫安置等組成。其中，社會保險是社會保障的核心內(nèi)容。

1.2公平和效率的概念

公平是指按照一定的社會標(biāo)準(zhǔn)（法律、道德、政策等）、正當(dāng)?shù)闹刃蚝侠淼卮颂幨?，是制度、系統(tǒng)、重要活動的重要道德品質(zhì)。效率是給定投入和技術(shù)的條件下，經(jīng)濟資源沒有浪費，或?qū)?jīng)濟資源做了能帶來最大可能性的滿足程度的利用。

2.社會保障對公平的影響

2.1社會保障對公平的促進作用

中國的社會保障基金體系，按其資金來源可概括為兩大部分：一是由勞動者、勞動者所在企業(yè)或單位、政府財政撥款補助等渠道形成的社會保險基金，它是按照權(quán)利與義務(wù)對等的原則由政府以立法的形式強制建立起來的，其保障對象是社會成員中的勞動者群體。二是主要由財政撥款、集體捐助、農(nóng)村公益金等建立起來的社會保證基金，主要包括社會救濟基金、社會福利基金、優(yōu)撫安置費以及自然災(zāi)害救濟費等，其保障對象是社會全體公民。社會保障對原有收入分配格局產(chǎn)生再分配作用，使一部分低收入居民增加收入份額，從而改變社會不同階層、不同成員或同一階層同一成員在不同時期的收入分配狀態(tài)，促進了社會公平。

2.2社會保障可能損害公平

（1）社會保障的某些原則有可能助長社會不平等。如英國工黨政府在建立福利國家時，實施了貝弗里奇報告中的“普遍性”原則，規(guī)定所有英國人凡生病、生育、年老以及遭遇意外事故時都可享受福利待遇，而不問原因、收入多少、生活狀況如何。然而，各社會階層的收入差距很大，社會的平均分享使收入多、不需要享受福利的人享受了福利，而收入低、生活困難，或者因失業(yè)等原因而無生活來源者得到的福利卻十分有限。

（2）社會保障基金征集稅率規(guī)定不當(dāng)也會損害公平。如美國的社會保險稅規(guī)定了應(yīng)課稅工資的最高限額，超過最高部分的工資可以不納稅。結(jié)果，低收入者的工資必須全部納稅，高收入者的部分收入?yún)s可以不納稅，加上紅利、利息、租金、房地產(chǎn)等非勞動收入可以不納稅或少納稅，從而加劇了貧富不均與社會的不平等。

（3）高稅率會損害原來具有積極意義的公平，進而形成新的平均主義。一般而言，高福利必然伴隨高稅率，以便通過高稅率為社會保障籌集充裕的資金，為高福利支出提供物質(zhì)基礎(chǔ)。如上所述，社會保障具有均衡收入差別的功能，但物極必反，過高的稅率會使社會保障均衡收入差別的功能滑入平均主義的泥坑。從一定意義上講，這也是對公平的一種損害。

3.社會保障對效率的影響

3.1社會保障對效率的促進作用

從微觀來說，社會保障對效率的促進作用主要表現(xiàn)在：

（1）解除勞動者的后顧之憂，調(diào)動其勞動積極性。社會保障為國民特別是在生產(chǎn)中暫時或永久喪失勞動能力者及其家屬提供基本的物質(zhì)保證，解決了單靠家庭和個人難以解決的困難，使其得到基本生活保障和生息、繁衍的經(jīng)濟條件，從而免除了后顧之憂，有利其全身心地投入勞動過程，發(fā)揮其勞動積極性。

（2）為企業(yè)生產(chǎn)創(chuàng)造良好的社會環(huán)境。任何企業(yè)的生產(chǎn)都不能獨立于社會之外，沒有良好的社會環(huán)境，企業(yè)就不能正常生產(chǎn)和經(jīng)營。利用社會保障解決社會問題，為企業(yè)生產(chǎn)創(chuàng)造一個安定的社會環(huán)境。

（3）使企業(yè)再生產(chǎn)獲得勞動力供給的保證。企業(yè)生產(chǎn)需要充足的勞動力資源，而且需要不間斷地提供這種資源。社會保障不只是單純地維持勞動者的生活，也為勞動力恢復(fù)和補充提供條件。

3.2社會保障可能損害效率

（1）對勞動者積極性的挫傷。稅率定得過高（如瑞典的個人所得稅的最高邊際稅率為85%），嚴重損害了勞動者的勞動積極性；對失業(yè)救濟及各種福利規(guī)定不當(dāng)，例如按英國的失業(yè)救濟規(guī)定，一個月收入100英鎊的家庭，其實際收入反而不如一個月收入50英鎊的家庭，因為后者可以坐享各種福利，因而也不必為工資增加到100英鎊而努力；職業(yè)保障的規(guī)定失當(dāng)，如美國的職業(yè)保障尤其是終身職業(yè)保障，雖然可給予雇員“安全感”，從而刺激其積極性與創(chuàng)造性，但也有抑制雇員競爭與進取精神的消極作用。

（2）對企業(yè)效率的損害。高福利是以雄厚的社會保障基金為物質(zhì)基礎(chǔ)的，而基金的三個來源――個人、企業(yè)和政府財政中，企業(yè)是主體。高福利帶來的高稅收勢必會加重企業(yè)的負擔(dān)，導(dǎo)致其成本的上升、利潤率的下降，導(dǎo)致效率的降低。社會保障不能只保個人不顧企業(yè)，否則，對企業(yè)效率的損害最終也會影響對個人保障的范圍與保障水平。

4.正確處理社會保障中的公平與效率問題

首先，公平多一些還是效率多一些，應(yīng)針對社會保障的不同項目區(qū)別對待。由于社會保障項目的資金來源不同，從而體現(xiàn)公平與效率的程度也不同。因此，這些項目就應(yīng)強調(diào)體現(xiàn)“效率優(yōu)先、兼顧公平”的原則。為了實現(xiàn)這一原則，可以建立兩個層次的支付標(biāo)準(zhǔn)：

第一層次是就保障勞動者基本生活需要而言，它是剔除所有其它因素，僅僅從社會保險的基本原則出發(fā)，提供給勞動者用于基本生活需要的物質(zhì)補償。社會保險管理部門應(yīng)依據(jù)當(dāng)時的物價水平制定標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)定維持勞動者基本生活需要的最低限額。這一限額對每一個參加社會保險的勞動者都是相同的、無差別的，與勞動者個人工資水平及所交社會保險費的多少無關(guān)，它體現(xiàn)了國家對每個勞動者的基本生活予以保證的義務(wù)。

第二層次是指在對勞動者基本生活予以保險時，還必須考慮勞動者過去對社會貢獻的大小和所承擔(dān)的社會保險費用的多少，而獲得超過基本需要的物質(zhì)補償。這一層次的保險是為了確保勞動者的正常生活需要，體現(xiàn)了社會保險基金支付的有差別性，具有獎勤罰懶的激勵作用。如養(yǎng)老保險金可分為基本養(yǎng)老保險金和附加養(yǎng)老保險金。前者是保障勞動者基本生活需要的部分，在我國一般采取定額法，在一定時期對每個勞動者都是相同的（當(dāng)然不同地區(qū)有所差別）；后者則是對勞動者作出的社會貢獻的獎勵，因此，它可以根據(jù)每個人的工齡或工資水平確定。

其次，社會保障中的公平是相對的，公平的實現(xiàn)應(yīng)以達到帕累托最優(yōu)境界為目標(biāo)。平等的相對性體現(xiàn)在：平等若是指人們接受社會保障的份額相等或絕對數(shù)額相等，則可能由于接受者的狀態(tài)不同，如醫(yī)療保障因各人身體健康水平不同而可能出現(xiàn)不平等；若按需要提供，卻又可能引致某些人過多地享受而使其他人感到不平等。因此，社會保障公平與否，可以根據(jù)其帶來的福利能否達到帕累托最優(yōu)境界來衡量。即社會保障所提供的福利達到這樣一種狀態(tài)：它不能在使任何人福利增加的同時，使其他人的福利降低。這時，社會保障可以認為是最公平的。

再次，效率本身并不排斥公平，或者說，效率本身孕育著一種更高級的公平。因為公平分配的實現(xiàn)，歸根到底依賴于一定的物質(zhì)保證。因此，對社會保障，我們不能一味強調(diào)公平而不顧效率?！科]

【參考文獻】

［1］郭殿生著.社會保障基本理論研究[M].吉林大學(xué)出版社，2004.

第8篇：社會保障基金的概念范文

［關(guān)鍵詞］環(huán)境侵權(quán);社會保障;制度構(gòu)建

傳統(tǒng)的環(huán)境侵權(quán)民事賠償對受害者的救濟存在滯后性和實踐操作難等問題，受到環(huán)境侵權(quán)的受害者的權(quán)益不能得到及時有效的保障，由此促使了責(zé)任社會化理論的產(chǎn)生并在實踐中得以發(fā)展。構(gòu)建一個合理的損害補償制度尤為重要，然而，我國目前沒有一個統(tǒng)一的、適用范圍廣的環(huán)境侵權(quán)社會保障制度。

一、我國環(huán)境侵權(quán)社會保障制度之現(xiàn)狀及其必要性

(一)我國環(huán)境侵權(quán)社會保障制度之現(xiàn)狀

由于環(huán)境侵權(quán)具有潛伏性、持久性、復(fù)雜性、間接性、社會性等特點，依據(jù)傳統(tǒng)的民事救濟已不足以應(yīng)對，據(jù)此，學(xué)界提出了環(huán)境侵權(quán)的社會救濟，而關(guān)于環(huán)境侵權(quán)的社會化救濟的途徑學(xué)界觀點不一。陳泉生教授認為，可以通過企業(yè)互助基金制度的設(shè)立、寄存擔(dān)保制度的建立和保險制度的制定來實現(xiàn)損害賠償?shù)纳鐣?。?］(P476)張梓太教授基于風(fēng)險分擔(dān)理論提出，環(huán)境侵權(quán)責(zé)任社會化具體實踐方式包含補償基金制度、責(zé)任保險制度和社會保障制度。［2］鄒雄教授充分闡釋社會化救濟后得出其實現(xiàn)途徑可以歸納為環(huán)境侵權(quán)責(zé)任保險制度、環(huán)境侵權(quán)損害填補基金制度和環(huán)境侵權(quán)行業(yè)風(fēng)險分擔(dān)協(xié)議制度等。［3］(P188)不難看出，環(huán)境責(zé)任保險制度和基金補償制度已被學(xué)者關(guān)注，且理論研究也較成熟，而對于環(huán)境侵權(quán)社會保障制度雖有學(xué)者提出但并未形成完整的體系，對其研究尚存空白。對于環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的構(gòu)建不少學(xué)者持反對意見，在他們看來我國目前構(gòu)建這一制度不具有可能性，究其原因主要包括以下幾點:

1．立法層面存在缺陷

對環(huán)境侵權(quán)，我國沒有形成完整的法律救濟體系，當(dāng)發(fā)生環(huán)境侵權(quán)時通常依照《侵權(quán)責(zé)任法》第65－68條給予受害者保護，然而環(huán)境侵權(quán)因其自身的復(fù)雜性僅僅依靠侵權(quán)法加以保護受害者合法權(quán)益難以全面得到保護，而且依據(jù)侵權(quán)法，從責(zé)任的確定、免責(zé)事由的排除以及最后責(zé)任的承擔(dān)往往歷時長久，這樣一來對于受害者的保護又相對滯后?！稇椃ā贰睹穹ㄍ▌t》及其他相關(guān)法律的條款中都沒有對環(huán)境侵權(quán)的行為、損害結(jié)果的承擔(dān)有明確的規(guī)定，而是帶著綱領(lǐng)性的宣誓環(huán)境保護的重要性，試圖提高人們的環(huán)境保護意識，缺乏實際操作性，使得這些零散的法律條款并沒有在實踐中得到有效應(yīng)用。環(huán)境侵權(quán)的社會化救濟中的環(huán)境保險制度和基金制度，盡管理論研究已經(jīng)相對成熟，但有關(guān)其適用情形和標(biāo)準(zhǔn)以及相應(yīng)的法律責(zé)任，在我國《保險法》《環(huán)境保護法》都沒有明確提出，以至于當(dāng)發(fā)生環(huán)境侵權(quán)時，完全依靠政府和行業(yè)規(guī)制加以督促，使得其效果難以有效發(fā)揮?，F(xiàn)有法律關(guān)于環(huán)境侵權(quán)的社會保障制度更是只字未提，使得這一制度沒有法律依托。要在法律中明確規(guī)定環(huán)境社會保障制度并非不無可能，在立足我國實踐并借鑒國外的先進做法，循序漸進地加快這一制度的立法，使實踐操作具有法律的保證，受害者的權(quán)益得到更加確實可靠的保障。

2．行政執(zhí)法不足

行政機關(guān)掌握著各種社會資源，在配置資源方面有獨特的優(yōu)勢，具有廣泛的影響力和特殊的強制力，使其在管理公共事務(wù)上得到充分保障。在環(huán)境侵權(quán)的救濟中行政機關(guān)扮演著十分重要的角色，在執(zhí)法實踐中，行政機關(guān)對環(huán)境侵權(quán)補償問題發(fā)揮了不可替代的作用。因此，群眾往往通過行政救濟來維權(quán)，尤其是在農(nóng)村地區(qū)，通過行政機關(guān)救濟是民眾最先的選擇，受污染地區(qū)的群眾通常向環(huán)保局等有關(guān)行政部門反映污染情況，尋求救濟，以維護自身的環(huán)境權(quán)益。［4］然而，環(huán)境侵權(quán)中的加害人往往具有雄厚的經(jīng)濟基礎(chǔ)，對推動地方經(jīng)濟的發(fā)展有舉足輕重的作用，也是當(dāng)?shù)囟愂肇斦闹饕獊碓?，?dāng)?shù)卣３榱藢崿F(xiàn)短期的經(jīng)濟利益，放任這些大企業(yè)的污染排放。此外，我國對于環(huán)境的保護并沒有確定相對集中統(tǒng)一的行政機關(guān)來執(zhí)行，而是授權(quán)于環(huán)保部門和政府行政機關(guān)，權(quán)責(zé)有交叉重合，當(dāng)發(fā)生環(huán)境責(zé)任承擔(dān)，難免存在相互推諉。而環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的落實也是必須依靠行政機關(guān)的行政職權(quán)，才能得以有效的適用。欲建立良好的環(huán)境侵權(quán)社會保障制度，行政機關(guān)職權(quán)的有效發(fā)揮是這一制度在實踐操作中的堅強后盾。

3．現(xiàn)有的經(jīng)濟條件阻礙其實行

要在全國范圍內(nèi)實施統(tǒng)一的環(huán)境社會保障制度，環(huán)境社保資金的解決成為關(guān)鍵，然而，我國目前仍是發(fā)展中國家，現(xiàn)有的經(jīng)濟發(fā)展水平不足以支持全方位的環(huán)境社保資金的運行。我國的社會保障制度經(jīng)過不斷的發(fā)展和完善，已經(jīng)構(gòu)建起了符合我國發(fā)展需求的體系，但與歐美國家相比我國社會保障水平相對較低，由于我國人口密度大，人均社保水平低，這也給我國建立完善的社會保障制度增添了難度。環(huán)境是人類生存的最基本的元素，環(huán)境受到污染和破壞致使人們的基本生活條件也難以維持，國家作為公權(quán)力的實行者，在公民受到環(huán)境污染和環(huán)境破壞時應(yīng)當(dāng)給予最基本的物質(zhì)生活保障，保證公民特殊情況下的基本生活保障。但由于我國正處社會主義的初級階段，且人口密度大，完全依靠國家的財政支持恐怕難以實現(xiàn)環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的全覆蓋，那又將引發(fā)另一社會問題———社會的不公平性，容易激化社會矛盾，不利于社會的和諧發(fā)展。

(二)我國環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的必要性

環(huán)境社會保障制度的構(gòu)建具有現(xiàn)實的意義，當(dāng)因環(huán)境污染或生態(tài)破壞所引起的損害現(xiàn)實發(fā)生時，社會保障制度通過諸如醫(yī)療保險給付或工傷保險給付等社會保障給付，不僅給予受害人在突發(fā)環(huán)境污染情況下基本的生活保證，而且也彌補了民事侵權(quán)補償?shù)臏笮?，此外，也擺脫了當(dāng)事人因個人補償能力不足而無法使受害者得到及時救濟的局限性。社會保障制度的存在還豐富了受害人的選擇，受害人可以選擇及時的社會保障給付或選擇足額的民事侵權(quán)損害賠償。［2］同時，環(huán)境侵權(quán)的社會保障制度對于緩解社會矛盾、慰藉群眾、協(xié)調(diào)環(huán)境保護與經(jīng)濟的可持續(xù)發(fā)展也具有重大的意義。社會保障制度是一國保證經(jīng)濟社會有序運行的重要手段，也是當(dāng)今世界絕大多數(shù)國家都在實行的一項國家政策。作為公共權(quán)力享有者的政府擁有配置社會資源的極大優(yōu)勢，為其在公共事務(wù)領(lǐng)域發(fā)揮職能提供保證。社會保障制度是國家為了使人民生活能夠得到基本的保障，根據(jù)法律等相關(guān)規(guī)定，依靠社會保障基金的支撐，發(fā)揮政府管理公共事務(wù)的作用，以實現(xiàn)國民收入的再分配的制度。環(huán)境侵權(quán)社會保障制度是指國家為了經(jīng)濟發(fā)展與環(huán)境保護相協(xié)調(diào)，通過立法形式予以確定，依靠環(huán)境社會保障基金為支撐，保障人民在受到突發(fā)環(huán)境污染和因長期受污染而引起的類似職業(yè)病的侵害時給予補償?shù)闹贫?。因此，?gòu)建環(huán)境社會保障制度并非不可能，但應(yīng)嚴格加以限制，選擇適合我國的模式，妥善解決環(huán)境社會保障資金的來源，對補償標(biāo)準(zhǔn)及其構(gòu)成要件和適用范圍做進一步的闡釋。

二、環(huán)境侵權(quán)社會保障制度理論上的依據(jù)

法律制度的存在如果沒有自身的理論依據(jù)，如無源之水，無從發(fā)展。環(huán)境侵權(quán)社會保障制度也一樣，通過不斷的探尋，可以用以下理論為依據(jù)來構(gòu)建此制度。

(一)社會連帶思想

自涂爾干提出了社會連帶哲學(xué)思想后，狄驥又對其內(nèi)涵作了進一步的研究，并將這種連帶哲學(xué)思想運用到了法學(xué)領(lǐng)域，由此構(gòu)建了社會連帶主義法學(xué)。狄驥認為，人類社會有一個基本事實就是社會連帶，人們有共同的需求并且需要共同得到滿足，人與人之間存在連帶關(guān)系;每一個社會成員都有其獨特的才能和需求，只有通過相互交換彼此的才能使自己的需求得以實現(xiàn)。由此可見，人在社會中生存，就應(yīng)該遵循連帶的社會關(guān)系原則。①社會連帶是指因行為人而為，但因其個人無法承擔(dān)而轉(zhuǎn)由全社會連帶承擔(dān)。由于環(huán)境的“公用品”性質(zhì)，無論在環(huán)境污染還是在環(huán)境保護上，社會連帶都有其適用的空間。環(huán)境侵權(quán)賠償?shù)纳鐣葷墙Y(jié)合社會連帶的哲學(xué)假定和法學(xué)思想加以解釋得到的結(jié)果。［2］全社會對環(huán)境有共同的需求，如對清潔的水、清潔的空氣等最基本的生存要素的需求，對這種最基本的需求的滿足也賦予人們承擔(dān)起最基本的維系義務(wù)。

(二)福利國家思想

福利國家的思想最初起源于基督教教義，基督教義中“愛你的國度”是西方國家福利國家思想提出的基礎(chǔ)。隸屬基督教的新教教義指出福利應(yīng)由全體國民享有，突出“上帝面前人人平等”的理念，也都是福利國家思想的淵源。為了區(qū)分納粹德國的“權(quán)利國家”概念，威廉•坦普爾提出“福利國家”思想，但由于當(dāng)時對其涵義的理解較為淺顯，并沒有明確予以界定。福利國家是西方資本主義國家為了緩和社會矛盾，保證經(jīng)濟社會有序運行，實現(xiàn)資本壟斷的目的，通過援助或者開創(chuàng)社會公共事業(yè)的方式，在全國范圍內(nèi)實施社會福利和政策。［5］現(xiàn)今我國環(huán)境問題極其嚴重，環(huán)境污染和環(huán)境破壞侵害著每一個社會成員，環(huán)境侵權(quán)案件也不斷增多。為此，我國經(jīng)濟發(fā)展雖未達到西方發(fā)達國家的福利水平，但對于環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的構(gòu)建仍可以借鑒西方國家的福利思想，再結(jié)合我國的實情，建立多渠道的資金來源，制定符合我國的環(huán)境侵權(quán)社會保障制度。

三、我國環(huán)境侵權(quán)社會保障制度之構(gòu)建

(一)模式選擇

受經(jīng)濟發(fā)展和文化傳統(tǒng)的影響，各國在實施環(huán)境社保時也存在差異，環(huán)境侵權(quán)的社會保障制度模式可以概括為以下三種:福利國家型社會保障制度、國家保險型社會保障制度和污染者責(zé)任型社會保障制度。［6］第一種，福利國家型環(huán)境社會保障制度是指堅持全民受益和普遍受益為原則，一國內(nèi)所有的社會成員不區(qū)分城鄉(xiāng)，不管是否就業(yè)，都可享受國家制定的環(huán)境社會保障福利。由于這種模式堅持全民受益的理念，強調(diào)一國內(nèi)普遍且廣泛的適用，政府福利意識強，故這種模式下的社會保障資金主要依靠國家稅收。第二種，國家保險型社會保障制度是指由政府和企業(yè)承擔(dān)社會保障費，國家對社會保障費進行統(tǒng)一的支配由此在全國范圍內(nèi)實施統(tǒng)一的社會保障事務(wù)的制度，這種模式注重國家責(zé)任，強調(diào)“國家統(tǒng)包”思想。污染者責(zé)任型環(huán)境社會保障制度是以強調(diào)“污染者負擔(dān)”原則為核心，由污染者承擔(dān)環(huán)境社會保障費，來保障受害者權(quán)益。福利國家型環(huán)境社會保障制度和國家保險型環(huán)境社會保障制度是基于強大的國家的經(jīng)濟基礎(chǔ)，完全依靠國家的財政保障，所以很容易助長污染者肆意污染環(huán)境的風(fēng)氣，認為污染破壞環(huán)境后有國家做屏障，在生產(chǎn)過程中也會不顧及環(huán)境的保護，減輕自己的責(zé)任而給國家?guī)砭薮蟮呢摀?dān)。而第三種，污染者責(zé)任型環(huán)境社會保障制度，更多的是強調(diào)企業(yè)的社會責(zé)任，這就促使企業(yè)提高技術(shù)創(chuàng)新能力，以適應(yīng)環(huán)境保護和生產(chǎn)的需要。經(jīng)濟的發(fā)展是把雙刃劍，在給人民生活水平巨大改變的同時，也必然導(dǎo)致環(huán)境污染。如果過分的加重企業(yè)的環(huán)境責(zé)任，無非加重企業(yè)生產(chǎn)成本，不利于經(jīng)濟的發(fā)展，也易引發(fā)社會矛盾。為此，考慮我國的國情，筆者認為，我國應(yīng)選擇污染者責(zé)任型環(huán)境社會保障制度和福利國家型環(huán)境社會保障制度相結(jié)合的模式，并且在立法上使其得以確認。再好的制度如果沒有法律的保障也是紙上談兵，環(huán)境侵權(quán)的社會保障制度也一樣，應(yīng)在明確立法的宗旨下，整合各項現(xiàn)有法律的規(guī)定，對救濟程序、救濟情形以及救濟機關(guān)做進一步的明晰，制定一套包括社會保障制度在內(nèi)的社會化救濟法律體系。針對環(huán)境侵權(quán)制定專門的社會保障，保障受侵害者最基本的權(quán)益，滿足最基本的需求，使環(huán)境侵權(quán)社會保障制度有法可依。

(二)環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的適用范圍

實踐中的環(huán)境侵權(quán)主要有兩種情形:一是，受到長期污染而引起的類似職業(yè)病的侵權(quán)行為;二是，受到突發(fā)污染所導(dǎo)致的侵權(quán)行為。對因這兩種情形而受到侵害的受害者應(yīng)該在環(huán)境社會保障制度之內(nèi)給予補償。環(huán)境侵權(quán)具有范圍廣和不確定性的特點，突發(fā)的環(huán)境污染損害發(fā)生后往往侵害社會不特定個人，而高危險企業(yè)侵害發(fā)生時，也常常侵害職工的權(quán)利，在某種程度上說這種侵害視為狹義上的“工傷”，那么企業(yè)應(yīng)將這一情形概括為工傷，在給職工投保社會保險時應(yīng)該投保這一“工傷”險。對于長期受污染的職工通過統(tǒng)一的社會保障制度加以救濟，強制污染企業(yè)給職工投保屬于環(huán)境社會保障中的環(huán)境社會保險，而對突發(fā)的環(huán)境污染導(dǎo)致的侵害，則以多樣化的環(huán)境社會保障基金為依托給予受害者特殊情況下的基本補償。

(三)綜合性的環(huán)境侵權(quán)社會保障基金制度

要構(gòu)建具有實踐操作性的環(huán)境侵權(quán)社會保障制度，資金問題是關(guān)鍵。單純的依靠國家財政或企業(yè)排污收費顯然不切實際，都不能最終解決問題。為此，應(yīng)該使資金渠道多元化，主要可以通過以下幾種方式籌集資金:第一，國家財政支出是主要。環(huán)境社?；鹱钪饕€是要依靠國家的財政支持，但為避免國家負擔(dān)，可以開設(shè)一個針對環(huán)境污染的稅種，通過不同的稅率標(biāo)準(zhǔn)向污染企業(yè)征收。對高污染的企業(yè)制定相對較高的稅率，對污染小的企業(yè)適用稅率相對較低的稅收標(biāo)準(zhǔn)。同時，各地也可以結(jié)合自身的經(jīng)濟條件適用不同的標(biāo)準(zhǔn)，對東北沿海經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)適用高標(biāo)準(zhǔn)稅率，對中西部經(jīng)濟相對落后的企業(yè)適用低標(biāo)準(zhǔn)稅率;對嚴重污染的工業(yè)區(qū)適用高標(biāo)準(zhǔn)的稅率，對污染輕微的工業(yè)區(qū)適用低標(biāo)準(zhǔn)的稅率。這樣便做到具體情況具體分析，同時也達到苛責(zé)重污染企業(yè)改善生產(chǎn)條件，鼓勵輕污染企業(yè)發(fā)展經(jīng)濟的目的。第二，排污企業(yè)支付社會保障基金是補充。排污企業(yè)可通過向保障基金定期繳納保險費，投保社會保險來避免自身損失，這筆保險費也為基金提供了來源。［7］同時，保險費率的確定也極其重要，也應(yīng)該區(qū)別企業(yè)污染程度，結(jié)合經(jīng)濟發(fā)展水平，確定不同標(biāo)準(zhǔn)的保險費。第三，社會保障費的收取也十分重要。要構(gòu)建全國范圍內(nèi)全覆蓋的環(huán)境社會保障制度，每一個公民都應(yīng)該盡自己的義務(wù)，繳納一定的環(huán)境社會保障費。同理，由于我國貧富差距大，對環(huán)境社保費的繳納也應(yīng)有所不同，區(qū)別農(nóng)村地區(qū)和城市地區(qū)、經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)和經(jīng)濟落后地區(qū)，對農(nóng)村和經(jīng)濟落后地區(qū)政府應(yīng)該給予財政補助，對城市和經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)主要依賴個人。第四，社會募捐也可發(fā)揮重要作用。環(huán)境的保護具有公益性，當(dāng)發(fā)生突發(fā)的環(huán)境污染事件，也可向全社會募捐，以實現(xiàn)保障基金的多元化。第五，發(fā)行環(huán)境彩票和政府債券。隨著經(jīng)濟社會的發(fā)展，人們的環(huán)境意識也得到極大的提升，對于良好生活環(huán)境的追求也不斷地增強，這在一定程度上為環(huán)境彩票的實施和政府環(huán)境債券發(fā)行提供了契機，對于豐富環(huán)境社會保障資金也發(fā)揮了重要的作用。

(四)環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的補償標(biāo)準(zhǔn)及其構(gòu)成要件

在賠償標(biāo)準(zhǔn)上，應(yīng)區(qū)分人身損害和財產(chǎn)損害，不少學(xué)者認為，因環(huán)境侵權(quán)而遭受的人身損害由環(huán)境社會保障制度調(diào)整，而財產(chǎn)損害仍適用傳統(tǒng)的民事侵權(quán)法給予受害人救濟。［8］究其原因主要有兩個方面:一是人身侵權(quán)需連帶;二是人身侵權(quán)不易計算。［7］在一個尊重人權(quán)、保障人權(quán)的時代，對人身造成的侵害被視為一種集體的責(zé)任，如何更好地保護人身權(quán)也備受關(guān)注。環(huán)境侵權(quán)往往導(dǎo)致受害人人身、財產(chǎn)和精神損失，結(jié)合環(huán)境侵權(quán)的特殊性，通過環(huán)境社會保障制度，給予受害人人身和精神損失的救濟似乎更為妥當(dāng)。以補償人身損失為主，精神損失為輔。人身損失應(yīng)賠償醫(yī)療費、護理費、誤工費、交通費和喪葬費。精神損失費則應(yīng)有所限制，因我國經(jīng)濟發(fā)展水平不高，且環(huán)境社會保障制度構(gòu)建處于起步階段，適當(dāng)?shù)木駬p失為補充有利于其構(gòu)建和執(zhí)行。構(gòu)成要件方面，因環(huán)境侵權(quán)主要是有兩大類，不同的環(huán)境侵權(quán)類型適用不同的標(biāo)準(zhǔn)。如因長期居住在污染區(qū)，給受害人帶來損害，而引發(fā)的侵權(quán)。由于侵權(quán)行為和損害結(jié)果都已經(jīng)很明顯，只需證明受害人在污染地區(qū)居住達到一定的期限即可享受環(huán)境社保;而對于因突發(fā)的環(huán)境污染事件而導(dǎo)致的損害，還需證明突發(fā)的環(huán)境污染引起的侵權(quán)行為與受害人受損害的結(jié)果之間有因果關(guān)系。

四、結(jié)語

環(huán)境侵權(quán)的社會保障制度是環(huán)境侵權(quán)社會化救濟方式的一種，是從外延上豐富侵權(quán)行為法的制定目的，使受害者得到最大程度的保護。環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的構(gòu)建不是一個簡單的法律元素的結(jié)合，本文在揭示我國環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的現(xiàn)狀及必要性的基本情況，分析其原因、探索其理論依據(jù)，并對環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的模式選擇、資金來源、賠償標(biāo)準(zhǔn)等問題做了充分論證，試圖構(gòu)建符合我國的環(huán)境侵權(quán)社會保障制度。然而，環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的構(gòu)建任重而道遠，目前還處在起步階段，應(yīng)該是循序漸進而不是一步到位。

注釋:

①轉(zhuǎn)引自:狄驥著，徐砒平譯，《〈拿破侖法典〉以來私法的普通變遷》，中國政法大學(xué)出版社，2003年。

［參考文獻］

［1］陳泉生，等．環(huán)境法學(xué)基本理論［M］．北京:中國環(huán)境科學(xué)出版社，2004．

［2］張梓太，張乾紅．我國環(huán)境侵權(quán)責(zé)任保險制度之構(gòu)建［J］．法學(xué)研究，2006，(3)．

［3］鄒雄，等．環(huán)境侵權(quán)法疑難問題研究［M］．廈門:廈門大學(xué)出版社，2010．

［4］許丹琳．我國環(huán)境侵權(quán)救濟制度的探析［J］．法制與社會，2014，(12)．

［5］李明哲．福利國家社會保障的公平與效率問題對我國的啟示［J］．百家講壇，2013，(3)．

［6］閆華娟，田義文，魏娜．談環(huán)境侵權(quán)社會保障制度的構(gòu)建［J］．商業(yè)時代，2009，(7)．

［7］方印，李明剛．我國環(huán)境侵權(quán)損害救濟制度完善思考［J］．貴州大學(xué)學(xué)報，2013，(6)．

第9篇：社會保障基金的概念范文

《管理》特約評論員認為，減持國有股意義重大。(1)它是政府利用國有股調(diào)控經(jīng)濟的重要政策手段。(2)增強了國有資產(chǎn)存量的流動性。同時也是國有資本退出相關(guān)產(chǎn)業(yè)或調(diào)整所有權(quán)結(jié)構(gòu)的重要方式。(3)為公眾流通股、法人股、國有股走向統(tǒng)一奠定了基礎(chǔ)。減持國有股是證券市場規(guī)范、健康的必由之路。(4)真正實現(xiàn)了國有控股股權(quán)多元化的功能，形成規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)。

陳淮認為，減持國有股這一舉措力圖要解決的是國民經(jīng)濟發(fā)展與改革過程中的四個重大難題。第一，通過國有資產(chǎn)變現(xiàn)補充保障基金。第二，推進國有企業(yè)改革。一方面，減持國有股可以推動國有大中型企業(yè)進行產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的多元化改造和建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)，真正將企業(yè)的內(nèi)在運行機制轉(zhuǎn)換到市場經(jīng)濟方面來；另一方面，在不國家控股的前提下，通過適當(dāng)減持部分國有股，可將所得資金用于國有企業(yè)的改革與發(fā)展。第三，從總體上增強國有經(jīng)濟的控制力。一方面，減持國有股可以推進國有資產(chǎn)的合理流動和重組，調(diào)整國有經(jīng)濟的布局和結(jié)構(gòu)；另一方面，可以通過吸收和組織更多的社會資本，放大國有資本的功能，提高國有經(jīng)濟的控制力、影響力和帶動力。第四，規(guī)范我國的證券市場。實現(xiàn)國有股、企業(yè)法人股與公眾流通股的“并軌”已成為我國證券市場良性發(fā)展的一項迫切任務(wù)。

曹遠征認為，國有股減持并不是一個單純的資本市場的操作性，也不僅僅是一個股票上市或資金需求的問題。國有股減持本質(zhì)上與三個方面的問題聯(lián)系在一起：國有企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)的完善，國有企業(yè)財務(wù)結(jié)構(gòu)的改善以及社會保障體系的建立。從微觀而言，形成真正的企業(yè)制度，良好的公司治理結(jié)構(gòu)，改善企業(yè)的財務(wù)結(jié)構(gòu)；從宏觀而言，建立一個有效的社會保障體制作為支持，從而形成企業(yè)的淘汰機制。這些問題集中在一起，國有股減持的真正意義和目標(biāo)就凸顯出來。

二、國有股減持的基本原則

《經(jīng)濟管理》特約評論員認為，減持國有股應(yīng)遵循以下基本原則：(1)有利于證券市場的長期穩(wěn)定與全面發(fā)展；(2)有利于國有資產(chǎn)的保值增值，積極穩(wěn)妥地實現(xiàn)退出目標(biāo)；(3)有利于增強國有經(jīng)濟的控制力和資源配置效率；(4)有利于國有企業(yè)調(diào)整財務(wù)結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)的盈利能力和競爭能力；(5)有利于吸引社會投資者進入國家壟斷產(chǎn)業(yè)，建立企業(yè)戰(zhàn)略聯(lián)盟；(6)有利于建立起一種長期的經(jīng)濟政策調(diào)控手段，不斷積累調(diào)控經(jīng)驗；(7)適應(yīng)于規(guī)范的建設(shè)和資本市場的，發(fā)育狀況，減持辦法上不拘一格。

中國人民大學(xué)與證券所“國有股減持”課題組認為，國有股減持必須堅持公平、穩(wěn)定、效率三項基本原則。公平原則是指國有股減持方案對于所有市場參與者、所有股東而言應(yīng)當(dāng)都是公平的，也就是說要使各方利益分配相對公平。穩(wěn)定原則是指任何成熟的減持方案都必須切實考慮二級市場的承受能力，不能傷及市場的穩(wěn)定性。效率原則是指在考慮公平和市場穩(wěn)定的同時，應(yīng)兼顧社會資源配置效率，在設(shè)計減持方案時，必須要考慮行業(yè)、地區(qū)差距，讓市場力量發(fā)揮應(yīng)有的作用，盡量避免政府行政命令對市場機制的替代。

陳湘永、金永忠認為，減持國有股的基本原則有以下三點。(1)堅持“三公”原則，充分保護中小投資者利益，使其能在國有股減持中獲取與強者一樣的獲利機會；(2)要采取多種途徑相結(jié)合的方式，不可只求“被減部分立即全部流通”；(3)國有資產(chǎn)的保值增值必須以市場的穩(wěn)定發(fā)展為前提，要充分考慮市場的承受能力。

三、國有股減持的思路和方案

在討論中，界和證券界提出了十多種國有股減持方案，對國有股減持問題進行了有益的探討和嘗試。然而，由于對國有股減持基本含義的理解不同，因而提出的減持方式和途徑就會有所不同。我們認為，在現(xiàn)階段，完整的國有股減持概念應(yīng)包括四個方面的，即減讓、變現(xiàn)、流通和充實社?；稹p讓是指國有股按一定比例地減少；變現(xiàn)是指被減持的國有股由實物資產(chǎn)形態(tài)或金融資產(chǎn)形態(tài)轉(zhuǎn)為貨幣形態(tài)；流通是指被減持的國有股由不流通狀態(tài)轉(zhuǎn)為流通狀態(tài)；充實社?；鹗侵副粶p持的國有股變現(xiàn)后部分劃給社保

基金，以解決體制轉(zhuǎn)換過程中的社會保障補償問題。國有股減持概念應(yīng)是以上四個內(nèi)容的完整統(tǒng)一，缺一不可。按照我們對國有股減持概念的理解，我們可以把國有股減持方案分為以下四類。

(一)第一種思路：直接減持方案

這

種思路是讓國有股直接進入二級市場，在較短的時間內(nèi)滿足國有股減持的減讓、變現(xiàn)、流通和充實社保基金四項基本要求。該思路主要有三種具體方案。

1．配售上市方案

國有股配售方案的操作要點是：上市公司將一定比例的國有股優(yōu)先配售給該公司的流通股股東，如有余額再配售給證券投資基金。流通股股東的配售部分可以立即上市，證券投資基金的配售部分在兩年內(nèi)上市。配售價格在凈資產(chǎn)之上、市盈率10倍以下的范圍內(nèi)確定。國有股配售方案已經(jīng)在中國贏陵和黔輪胎的國有股減持試點中試行，是被中國證監(jiān)會推行實施的主要方案。然而，由于中國嘉和黔輪胎的試點方案存在著一定的缺陷，因此，試點的效果并不理想。針對這一問題，在討論中，不少人士提出了補充、改進和修正國有股配售方案的建議。

中國人民大學(xué)金融與證券研究所“國有股減持”課題組提出了國有股配售修正案。他們建議：(1)在配售定價上限的確定上，應(yīng)充分考慮上市公司在行業(yè)、資產(chǎn)獲利能力、成長性等方面的差異，把10倍市盈率的上限放寬至25倍左右，甚至可以考慮用市價折扣定價法來確定上限。(2)在配售余額的處理上，應(yīng)在承銷商以外引入新的機構(gòu)投資者例如新成立的國有股減持配售基金來承購配售余額。

張訓(xùn)蘇等人提出國有股配售方式應(yīng)市場化。他們建議：(1)取消對市盈率標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定。只要配售的國有股股票具有一定的成長空間和較好的業(yè)績，市場認同度較高，超過10倍市盈率也是可以的。如果企業(yè)處于傳統(tǒng)行業(yè)，缺乏成長性，業(yè)績較差乃至虧損，那么低于10倍的市盈率甚至以凈資產(chǎn)值出售也是可行的。具體可參照增發(fā)新股的模式，通過網(wǎng)上和網(wǎng)下的詢價來確定最終的配售價格。(2)配售的對象不再局限于原有股東和證券投資基金，而應(yīng)面向所有的證券市場投資者，擴大認購群體的范圍乃至吸引場外觀望者的入市是必要的。

興業(yè)證券股份有限公司“國有股減持”課題組提出了國有股配售價格的定價機制。(1)國有股配售價格的確定應(yīng)是企業(yè)內(nèi)在價值和市場供求決定的市場價值的統(tǒng)一。(2)國有股的內(nèi)在價值以證券市場股票綜合指數(shù)的增長為所在市場的平均收益率，以當(dāng)期二級市場中長期國債收益率作為市場無風(fēng)險收益率，以公司預(yù)期未來成長作為未來各期股權(quán)自由現(xiàn)金流，然后采用股權(quán)自由現(xiàn)金流模型出國有股的內(nèi)在價值。(3)國有股的市場價值可以用如下確定：采用以市盈率為被解釋變量、流通股所占比重為解釋變量建立回歸模型的方式，確定國有股配售實施后的預(yù)期市場股票價格，再用無套利計算出國有股的市場價值。(4)以國有股內(nèi)在價值和市場價值的交叉作為配售定價的底價，以此為基礎(chǔ)采用無上限價申購或按一定的送價比例確定配售價格。(5)為充分保護原有流通股股東的利益，可以按照配售定價的10％比例折扣向老股東配售，或者采取分階段區(qū)別定價配售的方式，給老股東以一定的配售價格優(yōu)惠。

沈凱祥、潘立韞建議，國有股配售價格可以以每股凈資產(chǎn)為基礎(chǔ)，按一定的凈資產(chǎn)倍率確定。凈資產(chǎn)倍率N的決定可設(shè)定一個浮動范圍(一般在1—3之間)，由證券監(jiān)管部門指定專業(yè)資產(chǎn)評估機構(gòu)根據(jù)上市公司所處的不同行業(yè)來具體完成，以保證定價的客觀性和公正性。

陳夢根、孫罡提出了國有股配售的改進方案，即“定向認股證+配售”方式。其要點是：國有股減持采用配售方式，上市公司根據(jù)待配售國有股總額與有權(quán)參與配售的原股東所持股份總額的數(shù)量比例關(guān)系，確定一個配售比例。再根據(jù)所持股份數(shù)，按照這一比例向有權(quán)參與配售的老股東發(fā)放定向認股證，認股證可以在一定的時間內(nèi)在滬深兩市上市流通，這些認股證的持有者有權(quán)在預(yù)先確定的時間定向認購該上市公司的國有股。認股證在滬深兩市上市流通期間，所有企業(yè)、機構(gòu)、人或其他單位都有權(quán)進行買賣，但是到最后交易日為止，在市場中購買了并持有該證的交易者必須接受認購國有股。

楊安明提出了綜合定價、定向配售的建議。綜合定價、定向配售的規(guī)則是以公司凈資產(chǎn)為基礎(chǔ)，綜合考慮每股凈資產(chǎn)與二級市場股價之間的差距制定配售價，然后實行定向配售。定向配售出現(xiàn)的棄權(quán)部分由承銷商包銷。依照綜合定價、定向配售辦法獲得的股份，在配售繳款截止日后的5日內(nèi)，即可上市流通。綜合定價、定向配售的價格公式是：每股配售價＝每股凈資產(chǎn)+(股權(quán)登記日收市價-每股凈資產(chǎn))×凈發(fā)率×含權(quán)率。式中，每股凈資產(chǎn)的依據(jù)是最近公布的年報或中報；凈發(fā)率指上市公司公開發(fā)行股票時每股凈資產(chǎn)占發(fā)行價的百分比；含權(quán)率指國有股股東代表已履行配股權(quán)認購股數(shù)占國有股減持前應(yīng)履行配股權(quán)認購股數(shù)的百分比。

2．折股上市方案

折股上市又稱縮股流通，它是指將不能流通的國有股按照一定比例折成可以流通的股份，然后上市流通。折股上市從表面上看有悖于同股同權(quán)的證券市場準(zhǔn)則，但對于目前我國證券市場和上市公司中普遍存在的同股不同權(quán)的現(xiàn)象來說，折股上市并不存在同股同權(quán)的障礙，相反倒是為了實現(xiàn)同股同權(quán)。何誠穎等人認為，國有企業(yè)在上市之初，資產(chǎn)普遍進行了評估增值。股份化時有些公司按66．7％的比例進行了縮股，有些并未縮股。向社會公眾發(fā)行的新股價格一般都在14倍市盈率以上，而國有股以1元／股的成本享受企業(yè)的經(jīng)營成果，這對于普通股的投資者來說是不公平的，所以可以考慮將現(xiàn)有的國家股按照當(dāng)初的發(fā)行價進行并股，使國家股的每股價格與公眾股的發(fā)行價一樣。因此，折股正是為了實現(xiàn)同股同權(quán)。

陳湘永、金永忠就折股流通方案提出了操作建議。(1)用流通股股價與每股凈資產(chǎn)的比值來確定折服比例。首先，計算出折股時的公司每股凈資產(chǎn)值和折股進行時前3個月的流通股股價的平均值；其次，用流通股股價的平均值除以每股凈資產(chǎn)值；最后，在流通股股價平均值與每股凈資產(chǎn)值的比值基礎(chǔ)上，根據(jù)各公司的具體情況(如經(jīng)營業(yè)績、成長性)作出一定的浮動(浮動范圍不超過15％)，即可得出折股比例。(2)借鑒香港盈富基金的經(jīng)驗，將折成的可流通股比較分散地予以流通。

劉曉兵對折股方案提出了自己的設(shè)計。(1)折股依據(jù)。它是指在同一股份制企業(yè)的同一次認股行動中，國有股東、法人股東與社會公眾股東的認股成本應(yīng)基本一致。(2)折服公式K＝S／G。其中：K為折股比例，表明多少國有股或法人股相當(dāng)于1股社會公眾股；S為社會公眾股股東在公司股票初次發(fā)行及歷次配售發(fā)行中的平均每股累計認購金額；G為國有股、法人股股東在公司股票初次發(fā)行(含公司組建時凈資產(chǎn)折股)及歷次配售發(fā)行(含以實物資產(chǎn)凈額配股)中的平均每股累計認購金額。(3)折股比例。折股比例為原有各類股票認購者之間的認股成本之比。根據(jù)市場資料統(tǒng)計，截止到1999年中期，市場平均折股比例為3．59。當(dāng)然，具體上市公司的折股比例需要單獨計算。

中國人民大學(xué)金融與證券研究所“國有股減持”課題組提出了折股修正案。其要點是，將需明確變現(xiàn)的國有股以不大于市價／凈資產(chǎn)值的比例折股后賣出，不需變現(xiàn)的國有股不折服，以維持國有股的投票權(quán)。折股修正案的操作原理是：(1)確定國有股市價的計算基準(zhǔn)，比如基準(zhǔn)日前一年或半年的收盤價的算術(shù)平均值或按交易量加權(quán)平均值；(2)確定國有股凈資產(chǎn)值的計算基準(zhǔn)，比如以上年末或前三年的平均凈資產(chǎn)值為計算基準(zhǔn)，得出每股凈資產(chǎn)值；(3)將每股市價與凈資產(chǎn)值兩者相除，在此基礎(chǔ)上定出一個不大于市價／凈資產(chǎn)值的折股比例，按該比例換算出國有股股東所持有的國有股折算為可流通股份的數(shù)量；國有股股東在二級市場上折股出售股票后，辦理折股變更手續(xù)，注銷掉相應(yīng)數(shù)量的國有股。

3．直接上市方案

(1)限時限價方案。為了避免國有股上市導(dǎo)致股市暴跌的風(fēng)險，可以使國有股在時間上和價位上分散地進入二級市場流通。林義相提出了國有股直接上市流通的限時限價方案。首先由政府有關(guān)部門于某一天(國有股流通宣布日)宣布，以一段時間(如兩個月)以后的某一天(國有股流通定價日)的收盤價為基準(zhǔn)，上浮100％定為國有股有條件流通的價格低限，然后將從次日起的2年—3年規(guī)定為國有股流通過渡期。過渡期屆滿后，國有股原則上可以自由流通，但能否流通，還要看的股票價格是否達到了定價日價格的100％以上。只有當(dāng)企業(yè)的股票價格達到了定價日價格的一倍以上時，國有股才能自由流通，如果在定價日企業(yè)的股票價格是12元，那么，只有當(dāng)該企業(yè)的股票價格達到24元時，國有股才能進入二級市場流通。這樣，在國有股流通之前，尚有100％的贏利空間，在定價日前后入市的投資者將有足夠的離市時間和贏利空間，國有股流通在短期內(nèi)不會對證券市場產(chǎn)生實際的利空。

(2)指數(shù)基金法。郝聯(lián)峰提出了以國有股全流通和由股市供求決定轉(zhuǎn)讓價格為特征的指數(shù)基金法。其操作要點是：第一，新股發(fā)行中不再設(shè)立國家股、法人股，所有公開發(fā)行的股票都是公眾股，這樣才能從源頭上解決國有股流通。第二，設(shè)立指數(shù)基金的啟動資金由財政提供，待國有股轉(zhuǎn)讓取得收入后歸還。以后設(shè)立指數(shù)基金的資金，部分由國有股上市轉(zhuǎn)讓收入提供，但也要吸引國家以外的投資者加入。第三，初期設(shè)立的指數(shù)基金是封閉式基金，待條件成熟后也可以設(shè)立開放式指數(shù)基金。第四，以國有股轉(zhuǎn)讓收入設(shè)立的指數(shù)基金應(yīng)該有很多家，讓他們之間以及他們與其他投資基金之間展開競爭。第五，指數(shù)基金的投資對象是所有A股，對某種股票的投資額占指數(shù)基金投資總額的比重與該種肥票在A股綜合指數(shù)中所占的權(quán)重相同。這樣，指數(shù)基金投資業(yè)績就與A股指數(shù)的漲跌相一致。第六，從長期看，隨著大盤的趨升，指數(shù)基金一般都能盈利。指數(shù)基金的盈利分配給國家的部分，主要用作國有企業(yè)職工的社會保障基金。第七，以后，國家持有股份的公司公開發(fā)行股票，國家持有的股票在股市上轉(zhuǎn)讓所得的收入也主要用于設(shè)立指數(shù)基金，少部分可撥入社會保障基金或設(shè)立普通的投資基金。

(二)第二種思路：間接減持方案

這種思路是想通過一些中間環(huán)節(jié)來轉(zhuǎn)換國有股的持有主體，在一個較長的時間內(nèi)滿足國有股減持的減讓、變現(xiàn)、流通、充實社?；鸬乃捻椈疽?。這條思路的主要想法是：國有股減持不宜直接面對市場，即國有股不宜直接上市。國有股減持應(yīng)參照香港盈富基金的運作方式，由中間機構(gòu)操作完成。先由中間機構(gòu)以一定的價格將減持的國有股從國家手中接收過來，將國有股的國家持有轉(zhuǎn)換成機構(gòu)持有，然后再通過一定的退出方式實現(xiàn)國有股變現(xiàn)和流通的要求。但有人不同意這種看法。袁鋼明認為，國有股減持不應(yīng)由中間機構(gòu)(特別是國有投資機構(gòu))操作完成，而應(yīng)走真正民營化的道路，即國有股減持應(yīng)直接面對市場。第一，股權(quán)轉(zhuǎn)讓直接由買賣雙方進行，中間不設(shè)中轉(zhuǎn)投資機構(gòu)；第二，股權(quán)轉(zhuǎn)讓過程不是完全由國家控股方或與國家控股方站在同一立場的有關(guān)機構(gòu)控制進行；第三，股權(quán)轉(zhuǎn)讓一開始就應(yīng)明確國有持股退出控股地位，以便創(chuàng)造出買賣雙方公平對等交易的市場條件；第四，接手國有股權(quán)的資金完全來自市場，而不是來自國家；第五，股權(quán)買賣的任何一方不應(yīng)得到國家給予的偏向性鼓勵政策或優(yōu)惠政策；第六，轉(zhuǎn)讓價格由買賣雙方及市場供求的市場機制所決定。國有股減持的民營化道路最好一步到位。

雖然對間接減持思路有這樣或那樣的批評意見，但還是有很多人贊同這一思路。間接減持思路主要有以下三種具體的方案。

1．把國有股轉(zhuǎn)給大型投資公司

該方案的基本思路是：搭建“一級半”市場，由投資公司在場外將減持的國有股承接下來，然后再通過一定的退出方式使這些股權(quán)加入市場流通。投資公司參與減持國有股的過程有四個關(guān)鍵環(huán)節(jié)。第一，投資公司籌集資金環(huán)節(jié)。投資公司購買國有膠的資金主要來源于三個方面：一是用股票質(zhì)押貸款；二是國家以出資人身份給予投資公司一定量的現(xiàn)金或?qū)嵨镔Y產(chǎn)增資，作為啟動資金；三是成立由投資公司負責(zé)管理、專門用于減持國有股的若干投資基金。第二，定價及利益分配環(huán)節(jié)。建議在減持方案中，由中央統(tǒng)一確定減持比例，并明確規(guī)定按凈資產(chǎn)定價，投資公司按此價格接受國有股權(quán)；減持的現(xiàn)金收入由中央和原持股公司按一定比例分成，中央的收入用于補充社會保障基金，原持股公司的收入用于下屬非上市的國有企業(yè)改造或資產(chǎn)重組；投資公司在股權(quán)再轉(zhuǎn)讓時的溢價收益要按一定比例上繳國家。第三，國有投資公司持股和參與上市公司產(chǎn)權(quán)重組環(huán)節(jié)。國有投資公司承接所減持的國有股，并非是簡單地將股權(quán)從一個國有股東轉(zhuǎn)移到另一個國有股東，而是通過“變現(xiàn)”的形式，實現(xiàn)國有資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)再配置，促進國有企業(yè)的產(chǎn)權(quán)多元化改造，推進法人治理結(jié)構(gòu)的完善，以及確保出資人真正到位。國有投資公司應(yīng)當(dāng)是一個不斷買進產(chǎn)權(quán)，參與企業(yè)資產(chǎn)重組，通過改善資產(chǎn)質(zhì)量而提高資產(chǎn)價值，然后通過股權(quán)的再轉(zhuǎn)讓而獲取增值收益的公司。其獲利并非來源于股市中另一部分投資人的損失，而是來源于在服市之外的資產(chǎn)增值。第四，投資公司退出環(huán)節(jié)。一是在條件成熟時直接向二級市場投資者出售；二是在資本整合的過程中向其他國有企業(yè)或基金等市場中的戰(zhàn)賂投資者協(xié)議轉(zhuǎn)讓；三是將所持有股份組合為新的企業(yè)上市或募集新的基金專門持有；四是向海外投資者轉(zhuǎn)讓。

2．把國有股轉(zhuǎn)給國有股投資基金

該方案的實施可分為三個步驟。第一步，在統(tǒng)計國有股減持數(shù)量及其凈資產(chǎn)數(shù)額的基礎(chǔ)上，由基金管理公司向社會公眾投資者發(fā)行大致相同金額的“國有股減持基金”份額，然后，用由此籌集的資金，按國有股的凈資產(chǎn)價值，一次性購買有關(guān)上市公司所減持的國有股數(shù)量，使這些國有股轉(zhuǎn)變?yōu)榛鸪钟械姆?。第二步，基金管理公司按照有關(guān)規(guī)定，根據(jù)股市走勢，逐步出售所持股份(但不可再從二級市場買入股份)，井進行有關(guān)信息的披露；售股的資金收入，交基金保管人統(tǒng)一保管；每年年終時，進行結(jié)算，將售股盈利以現(xiàn)金方式分配給基金持有人。第三步，經(jīng)若干年售股后，或規(guī)定的基金存續(xù)期滿后，撤消“國有股減持基金”，同時，歸還基金持有人的本金。

3．將國有股轉(zhuǎn)給社會保障基金

有人提出，可以將上市公司的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)(國有股的一部分)剝離給社會保障基金，并允許其有計劃地在證券二級市場上出售。這樣既解決了國有股流通問題，也解決了社會保障基金不足的問題。王國剛不同意這種思路，他認為，如若實施，必將引致一系列嚴重問題。第一，從體制上說，我國的社會保障基金并非一家，而是由分屬于不同級政府管理的諸多機構(gòu)組成。在這種條件下，要將上市公司的國有股劃入社會保障基金，就必須首先解決兩個難以解決的問題。其一，上市公司的國有股如何在各級政府間進行產(chǎn)權(quán)分割。而要明確上市公司國有股在各級政府間的歸屬關(guān)系，目前是極其困難的，幾乎是不可能的。其二，由于各家上市公司的經(jīng)營業(yè)績和凈資產(chǎn)含量不同，各家上市公司國有股的實際資產(chǎn)價值相差甚大，上市公司的國有股如何在各家社會保障基金之間分配呢?第二，從財務(wù)上說，上市公司的國有股以什么價格劃入社會保障基金是一件極為困難的事。第三，從操作上說，難以避免社會保障基金進行市場投機和操縱股價行為的發(fā)生。所以，將國有股直接劃給社會保障基金的思路是不可行的。

(三)第三種思路：半性減持方案

所謂半性減持方案也稱不完全減持方案，它是指設(shè)計的減持方案只是部分地而不是全部地滿足國有股減持的(減讓、變現(xiàn)、流通、充實社?；?四項基本要求。

1．國有股回購

國有股回購就是上市公司出資購回國有股并進行注銷的國有股縮減方式。許民利認為，上市公司進行國有股回購必須具備三個條件：第一，上市公司的股本結(jié)構(gòu)不符合《公司法》有關(guān)股本結(jié)構(gòu)的規(guī)定；第二，公司目前有足夠多的現(xiàn)金余額且暫無項目可投；第三，回購價格一般略高于每股凈資產(chǎn)值。賀強、劉桓認為，國有股的回購價格以每股凈資產(chǎn)除以一個系數(shù)為宜，該系數(shù)為國有股當(dāng)初發(fā)行時的折股比率。人民大學(xué)與證券所“國有股減持”課題組建議，(1)可采取現(xiàn)金以外的方式回購國有股。第一，以上市公司資產(chǎn)回購。在上市時，控股公司將資產(chǎn)折股后裝入上市公司，回購時將資產(chǎn)出售給控股公司，換回國有股權(quán)并予以注銷。第二，上市公司向國有股股東定向發(fā)行可流通新股，國有股股東以其持有的不可流通的舊股按一定比例折股認購，上市公司換回不流通的舊股后即注銷。(2)利用企業(yè)的非現(xiàn)金流量支付回購款，即通過向社會公眾特別增發(fā)新股或發(fā)行企業(yè)債券的方式籌集資金，專項用于回購國有股。

2．債券(權(quán))轉(zhuǎn)換股權(quán)

所謂債券(權(quán))轉(zhuǎn)換股權(quán)是指通過債券或債權(quán)的形式，將國有股權(quán)從公司中退出或轉(zhuǎn)換到證券市場一般投資者手中的國有股減持方式。這種思路主要有以下幾種具體的方案。(1)發(fā)行可換股債券?？蓳Q股債券是上市公司的國有股股東以所持有的國有股為基礎(chǔ)發(fā)行的債券。債券到期后，其持有者依據(jù)約定的條件可以將債券回售給發(fā)行人，也可將所持債券按一定比例轉(zhuǎn)換成發(fā)行人持有的公司股票，轉(zhuǎn)換后股票可直接上市流通。換股比例等于換股價格除以債券發(fā)行價格，換股價格可按債券發(fā)行前30個交易日公司股票市價的60％—80％。(2)國債的“債轉(zhuǎn)股”。第一步，在每年發(fā)行的國債中拿出一定的份額(比如500億元)作為“可轉(zhuǎn)換為股份的國債”，這些國債在發(fā)行時，就公告其轉(zhuǎn)換期限、價格標(biāo)準(zhǔn)、轉(zhuǎn)換方式等，然后向投資者發(fā)行此類國債。第二步，在國債到期時，辦理國債本息的“債轉(zhuǎn)股”手續(xù)，將上市公司減持的國有股按規(guī)定的價格交付給國債持有者。第三步，投資者將所得的股份按規(guī)定條件在二級市場上逐步賣出。(3)股權(quán)轉(zhuǎn)債權(quán)。具體來說，國有股通過資產(chǎn)評估和一定的程序，直接變更為國家對股份公司的債權(quán)。國家與股份公司之間可以約定一個逐步歸還債務(wù)的合同，以防止國家即時收回債權(quán)而造成股份公司現(xiàn)金流不足。這樣，通過股權(quán)換債權(quán)的途徑，國家逐步從股份公司股權(quán)中退出。(4)零息回購債券。公司以折價方式發(fā)行債券，債券存續(xù)期間不向投資者支付利息，到期可按面值贖回，也可轉(zhuǎn)換成股票。以發(fā)行債券所得現(xiàn)金協(xié)議回購并注銷部分國有股。零息回購轉(zhuǎn)債是集回購、零息債券、可轉(zhuǎn)換債券于一身的組合工具，能實現(xiàn)國有股按預(yù)期比例減持的目標(biāo)。